www.smrutama.com
Annual Report 2015 PT. SMR Utama Tbk
99
The original consolidated financial statements included herein are in Indonesian language.
PT SMR UTAMA Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal-tanggal 31 Desember 2015 Dan 2014
Disajikan dalam Dolar Amerika Serikat, kecuali dinyatakan lain
PT SMR UTAMA Tbk AND ITS SUBSIDIARIES NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
STATEMENTS For The Years Ended
December 31, 2015 And 2014 Expressed in United States Dollar, unless
otherwise stated 3. PERTIMBANGAN, ESTIMASI DAN ASUMSI
AKUNTANSI YANG PENTING lanjutan 3. CRITICAL ACCOUNTING JUDGMENTS,
ESTIMATES AND ASSUMPTIONS continued Sumber Estimasi Ketidakpastian lanjutan
Estimated Sources of Uncertainty continued
Alokasi Harga Beli dan Penurunan Nilai Goodwill lanjutan
Purchase Price Allocation and Goodwill Impairment continued
Pengujian penurunan nilai dilakukan apabila terdapat indikasi penurunan nilai. Dalam hal ini, goodwill diuji
untuk penurunan nilai setiap tahunnya dan jika terdapat indikasi penurunan nilai. Manajemen harus
menggunakan pertimbangan dalam mengestimasi nilai terpulihkan dan menentukan adanya indikasi
penurunan nilai. Impairment test is perfomed when certain
impairment indication is present. In case of goodwill, such assets are subject to annual
impairment test and whenever there is an indication that such asset may be impaired. Management has
to use its judgement in estimating the recoverable value and determining if there is any indication of
impairment.
Liabilitas Imbalan Kerja Jangka Panjang Long-term Employee Benefits Liability
Penentuan liabilitas imbalan kerja jangka panjang Kelompok Usaha bergantung pada pemilihan asumsi
aktuarial yang digunakan. Asumsi tersebut termasuk antara lain, tingkat diskonto, tingkat kenaikan gaji
tahunan, tingkat pengunduran diri karyawan tahunan, tingkat kecacatan, umur pensiun dan tingkat
kematian. Hasil aktual yang berbeda dari asumsi yang ditetapkan Kelompok Usaha dicatat sesuai
dengan kebijakan yang dimaksudkan di dalam Catatan 2r atas laporan keuangan konsolidasian.
The determination of the Group’s long-term employee benefits liability is dependent on its
actuarial selection of certain assumptions. Those assumptions include among others, discount rates,
future annual salary increase, annual employee turn-over rate, disability rate, retirement age and
mortality rate. Actual results that differ from the
Group’s assumptions are accounted in accordance with the policies as mentioned in
Note 2r to the consolidated financial statements. Kelompok Usaha berkeyakinan bahwa asumsi pada
tanggal pelaporan tersebut adalah wajar dan sesuai. Perbedaan signifikan dalam Kelompok Usaha pada
hasil aktual atau perubahan signifikan dalam asumsi yang ditetapkan Kelompok Usaha dapat
mempengaruhi secara material liabilitas imbalan kerja jangka panjang dan beban imbalan kerja. Jumlah
tercatat liabilitas imbalan kerja jangka panjang diungkapkan di dalam Catatan 23 atas laporan
keuangan konsolidasian. The Group believes that its assumptions on
reporting date are reasonable and appropriate. Any significant differences in the Group’s actual result
or significant changes in the Group’s assumptions may materially affect its long-term employee
benefits liability and employee benefits expenses. The
carrying amount of the Group’s long-term employee benefits liability is disclosed in Note 23 to
the consolidated financial statements.
4. KOMBINASI BISNIS
4. BUSINESS COMBINATION
Sebagaimana dijelaskan dalam Catatan 1c, Perusahaan mengakuisisi 99,99 dari modal saham
RB. RB adalah perusahaan induk dengan investasi pada entitas anak yang bergerak di bidang jasa
kontraktor pertambangan dan kegiatan pertambangan lainnya. Akuisisi ini dilakukan untuk tujuan
meningkatkan kinerja Perusahaan dan memberikan nilai tambah bagi pemegang saham. Jasa kontraktor
pertambangan dan penyewaan peralatan yang disediakan oleh RB diharapkan untuk memberikan
sumber pendapatan bagi Perusahaan untuk secara bertahap menghilangkan defisit yang terjadi pada
periode sebelumnya. As discussed in Note 1c, the Company acquired
99.99 of the share capital of RB. RB is a holding company with investment in subsidiaries that are
engaged in mining contractor services and other mining activities. The acquisition was carried out
for purpose of improving the performance of the Company and providing additional value to
shareholders. The mining contractor services and equipment rental provided by RB are expected to
offer a good source of income for the Company to gradually eliminate the deficit incurred in the
previous periods.
Nilai wajar aset dan liabilitas RB pada tanggal akuisisi diidentifikasi adalah sebagai berikut:
The fair values of the identifiable assets and liabilities of RB as at the date of acquisition are as
follows:
PT. SMR Utama Tbk Annual Report 2015
www.smrutama.com
100
The original consolidated financial statements included herein are in Indonesian language.
PT SMR UTAMA Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal-tanggal 31 Desember 2015 Dan 2014
Disajikan dalam Dolar Amerika Serikat, kecuali dinyatakan lain
PT SMR UTAMA Tbk AND ITS SUBSIDIARIES NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
STATEMENTS For The Years Ended
December 31, 2015 And 2014 Expressed in United States Dollar, unless
otherwise stated 4.
KOMBINASI BISNIS lanjutan 4.
BUSINESS COMBINATION continued Nilai Wajar Diakui
Pada Akuisisi Fair Value
Recognized on Acquisition
Aset Assets
Kas dan bank 1.707.485
Cash on hand and in banks Piutang usaha
21.715.573 Trade receivables
Piutang lain-lain 474.156
Other receivables Persediaan
3.426.201 Inventories
Pajak dibayar di muka 5.727.431
Prepaid taxes Uang muka
383.127 Advance Biaya dibayar di muka
494.567 Prepaid expenses
Kas yang dibatasi penggunaannya 4.400.000
Restricted cash Aset tetap - neto
87.271.748 Property and equipment - net
Aset pajak tangguhan 38.204
Deferred tax assets Aset eksplorasi dan evaluasi
31.203.820 Exploration and evaluation assets
Aset takberwujud 22.073.856
Intangible assets Uang jaminan
233 Refundable deposits
Aset tidak lancar lainnya 506.127
Other non-current assets 179.422.528
Liabilitas Liabilities
Hutang usaha 7.795.314
Trade payables Hutang pajak
304.792 Taxes payable
Beban masih harus dibayar 1.700.257
Accrued expenses Liabilitas lancar lainnya
707.703 Other current liabilities
Hutang bank jangka panjang 57.367.145
Long-term bank loans Hutang sewa pembiayaan
26.936.593 Obligation under finance lease
Hutang pihak berelasi 1.244.428
Due to related party Liabilitas imbalan kerja jangka panjang
2.204.330 Long-term employee benefits liability
Liabilitas pajak tangguhan 13.642.777
Deferred tax liability 111.903.339
Jumlah nilai wajar aset teridentifikasi neto 67.519.189
Total fair value of identifiable net assets
Kepentingan nonpengendali pada bagian Non-controlling interests measured at the
proporsional atas nilai wajar aset proportionate share of fair value of
teridentifikasi neto the Subsidiaries identifiable
Entitas Anak 610
net assets Goodwill atas akuisisi
20.283.060 Goodwill arising on acquisition
Imbalan pembelian yang dialihkan 87.801.639
Purchase consideration transferred
Analisis arus kas pada saat akuisisi: Analysis of cash flows on acquisition:
Imbalan kas yang dibayar 87.801.639
Cash consideration Dikurangi kas yang diperoleh
1.707.485 Less cash acquired
Arus kas neto pada saat akuisisi 86.094.154
Net cash flow on acquisition PT SMR UTAMA Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA
Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal-tanggal Disajikan dalam Dolar Amerika Serikat, kecuali
dinyatakan lain
www.smrutama.com
Annual Report 2015 PT. SMR Utama Tbk
101
The original consolidated financial statements included herein are in Indonesian language.
PT SMR UTAMA Tbk DAN ENTITAS ANAKNYA CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN
KONSOLIDASIAN
Untuk Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal-tanggal 31 Desember 2015 Dan 2014
Disajikan dalam Dolar Amerika Serikat, kecuali dinyatakan lain
PT SMR UTAMA Tbk AND ITS SUBSIDIARIES NOTES TO THE CONSOLIDATED FINANCIAL
STATEMENTS For The Years Ended
December 31, 2015 And 2014 Expressed in United States Dollar, unless
otherwise stated 4.
KOMBINASI BISNIS lanjutan 4.
BUSINESS COMBINATION continued
Nilai wajar dari aset tetap, aset eksplorasi dan evaluasi dan aset takberwujud didasarkan pada
laporan penilaian yang dilakukan oleh KJPP Iwan Bachron Rekan, penilai independen. Penilaian yang
dianggap pendekatan penilaian seperti pendekatan data pasar, pendekatan biaya dan pendekatan
pendapatan. The fair values of the property and equipment,
exploration and evaluation assets and intangible assets are based on valuation report conducted by
KJPP Iwan Bachron Rekan, an independent valuer. The appraisal considered the valuation
approaches such as market data approach, cost approach and income approach.
Aset takberwujud meliputi kontrak dan hubungan terkait pelanggan dan piranti lunak. Kontrak dan
hubungan terkait pelanggan timbul atas kontrak RBA, entitas anak langsung RB.
Intangible assets include customer contracts and relationships and computer software. Customer
conracts and relationships arise from the contracts of RBA, a direct subsidiary of RB.
Dari tanggal akuisisi, RB telah memberikan kontribusi sebesar AS 27.691.434 dan AS 1.670.084 masing-
masing dari jumlah pendapatan dan rugi sebelum pajak penghasilan Kelompok Usaha. Jika
penggabungan usaha telah terjadi pada awal tahun 2014, pendapatan dan rugi
sebelum pajak penghasilan Kelompok Usaha masing-masing akan
menjadi sebesar AS 72.363.359 dan AS 32.536.025.
From the date of acquisition, RB has contributed US 27,691,434 and US 1,670,084 to the Group’s
total revenue and loss before income tax, respectively. If the business combination has taken
place at the beginning of 2014, the Group’s revenue and loss before income tax would have been
US 72,363,359 and US 32,536,025, respectively.
5. KAS DAN BANK