TUJUAN DAN KEBIJAKAN RISIKO MANAJEMEN KEUANGAN lanjutan

PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN lanjutan Tanggal 31 Desember 2015 Dan Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal Tersebut Dinyatakan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS continued As of December 31, 2015 And The Year Then Ended Expressed in Rupiah, unless otherwise stated 143 47. KELOMPOK INSTRUMEN KEUANGAN lanjutan 47. FINANCIAL INSTRUMENTS BY CATEGORY continued 31 Desember 2015 December 31, 2015 31 Desember 2014 December 31, 2014 Nilai tercatat Nilai wajar Nilai tercatat Nilai wajar Carrying value Fair value Carrying value Fair value Utang bank 1.020.955.324.875 1.020.955.324.875 971.497.012.049 971.497.012.049 Bank loans Utang pembelian Liability for purchase of aset tetap 2.093.963.797 2.093.963.797 2.609.492.251 2.609.492.251 fixed assets Utang pihak berelasi 27.345.870.505 27.345.870.505 104.223.439.915 104.223.439.915 Due to related parties Obligasi konversi 3.194.200.966.527 3.194.200.966.527 2.514.291.417.520 2.514.291.417.520 Convertible bonds Jumlah liabilitas keuangan 7.318.395.579.842 7.318.395.579.842 6.490.537.358.113 6.490.537.358.113 Total financial liabilities Nilai wajar didefinisikan sebagai jumlah dimana instrumen tersebut dapat dipertukarkan di dalam transaksi jangka pendek antara pihak yang berkeinginan dan memiliki pengetahuan yang memadai melalui suatu transaksi yang wajar, selain di dalam penjualan terpaksa atau penjualan likuidasi. Nilai wajar didapatkan dari kuotasi harga pasar dan model arus kas diskonto. Fair value is defined as the amount at which the instrument could be exchanged in a current transaction between knowledgeable willing parties in an arms- length transaction, other than in a forced or liquidation sale. Fair values are obtained from quoted market prices and discounted cash flows models. PSAK No. 60, “Instrumen Keuangan: Pengungkapan” mensyaratkan pengungkapkan atas pengukuran nilai wajar dengan tingkat hirarki nilai wajar sebagai berikut: PSAK No. 60, “Financial Instruments: Disclosures” requires disclosure of fair value measurements by level of the following fair value measurement hierarchy: a. Tingkat 1 : Nilai wajar diukur berdasarkan pada harga kuotasi tidak disesuaikan dalam pasar aktif untuk aset atau liabilitas sejenis. a. Level 1 : Fair values measured based on quoted prices unadjusted in active markets for identical assets or liabilities. b. Tingkat 2 : Nilai wajar diukur berdasarkan teknik- teknik valuasi, di mana seluruh input yang mempunyai efek yang signifikan atas nilai wajar dapat diobservasi baik secara langsung maupun tidak langsung. b. Level 2 : Fair values measured based on valuation techniques for which all inputs which have a significant effect on the recorded fair values are observable, either directly or indirectly. c. Tingkat 3 : Nilai wajar diukur berdasarkan teknik- teknik valuasi, di mana seluruh input yang mempunyai efek yang signifikan atas nilai wajar tidak dapat diobservasi baik secara langsung maupun tidak langsung. c. Level 3 : Fair value measured based on valuation techniques for which inputs which have a significant effect on the recorded fair value are not based on observable market data. Metode dan asumsi berikut ini digunakan untuk mengestimasi nilai wajar untuk setiap kelompok instrumen keuangan yang praktis untuk memperkirakan nilai tersebut: The following methods and assumptions were used to estimate the fair value of each class of financial instruments for which it is practicable to estimate such value: 1. Kas dan setara kas, piutang usaha, piutang lain-lain dan dana dalam pembatasan disajikan sebagai aset lancar. 1. Cash and cash equivalents, trade receivables, other receivables, restricted funds are presented as current assets. Seluruh aset keuangan tersebut merupakan aset keuangan jangka pendek yang akan jatuh tempo dalam waktu 12 bulan sehingga nilai tercatat aset keuangan tersebut kurang lebih telah mencerminkan nilai wajarnya. All these financial assets are short-term financial assets which is due within 12 months, thus the carrying value of the financial assets approximate their fair value. 2. Investasi jangka pendek 2. Short-term investments Investasi jangka pendek dicatat sebesar nilai wajar mengacu pada harga kuotasi yang dipublikasikan pada pasar aktif. Short-term investments are carried at fair value using the quoted prices published in the active market.