Obligasi I Bakrieland Development Tahun 2008 Bonds I Bakrieland Development Year 2008

PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN lanjutan Tanggal 31 Desember 2013 Dan Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal Tersebut Dinyatakan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS continued As of December 31, 2013 And The Year Then Ended Expressed in Rupiah, unless otherwise stated 120 33. TAMBAHAN MODAL DISETOR - BERSIH 33. ADDITIONAL PAID-IN CAPITAL - NET Akun ini terdiri dari: This account consists of: 2013 2012 Agio saham 3.109.465.201.835 3.109.465.201.835 Share premium Selisih nilai transaksi Difference in value of restrukturisasi entitas restructuring transaction sepengendali 54.732.012.959 - with entities under Kompensasi berbasis saham kepada Unexecuted stock karyawan yang based compensation belum di eksekusi 8.466.431.645 8.466.431.645 to employee Biaya emisi saham 191.657.777.916 191.657.777.916 Stock issuance cost Bersih 2.981.005.868.523 2.926.273.855.564 Net Agio saham merupakan kelebihan jumlah yang diterima danatau nilai tercatat saham dan waran konversi atas nilai nominal saham yang dikeluarkan. Share premium represents the excess of the amounts received andor the carrying value of shares and converted warrants over the par value of the shares issued. Biaya emisi saham merupakan biaya-biaya yang berkaitan langsung dengan penerbitan saham Entitas Induk. Share issuance costs represent costs directly attributable to the issuance of shares of the Company. Selisih nilai transaksi entitas sepengendali merupakan transaksi yang terjadi sehubungan dengan penambahan saham Entitas Induk pada PT Bali Nirwana Resort diantara Grup. Difference in value from transactions of entities under common control represent transaction incurred relation to the additional Company investment in PT Bali Nirwana Resort among Group. Efektif 1 Januari 2013, Grup menerapkan PSAK No. 38 Revisi 2012 yang mengatur pengklasifikasian kembali akun “Selisih Nilai Transaksi Restrukturisasi Entitas Sepengendali” ke dalam akun “Tambahan Modal Disetor - Bersih”. Sehingga, pada tangggal 31 Desember 2012, saldo akun “Selisih Nilai Transaksi Restrukturisasi Entitas Sepengendali” sebesar Rp 54,73 miliar dari transaksi seperti dijelaskan di atas digabung ke dalam akun “Tambahan Modal Disetor - Bersih” pada tanggal 1 Januari 2013. Effective January 1, 2013, the Group adopted PSAK No. 38 Revised 2012 which required the reclassification of the balance of the account “Difference in Value from Restructuring Transactions of Entities under Common Control” to “Additional Paid-in Capital - Net”. Therefore, the balance amounted to Rp 54.73 billion as of December 31, 2012 of the “Difference in Value from Restructuring Transactions of Entities under Common Control” account from the transaction as described above was closed to the “Additional Paid-in Capital - Net” account on January 1, 2013. 34. SAHAM YANG DIPEROLEH KEMBALI 34. TREASURY STOCK Berdasarkan Keputusan Ketua Bapepam-LK No. Kep- 401BL2008 tanggal 9 Oktober 2008, Entitas Induk dapat melakukan pembelian kembali sahamnya tanpa persetujuan Rapat Umum Pemegang Saham paling banyak 20 dari modal disetor, selama terjadi kondisi pasar yang berpotensi krisis. Based on Decision Letter of the Chairman of the Capital Market Supervisory Agency BAPEPAM-LK No. Kep-401BL2008 dated October 9, 2008, the Company could repurchase its shares without the approval of the Shareholders General Meeting at most of 20 from the paid-up capital, when the market conditions have potential crisis. Transaksi saham diperoleh kembali sampai dengan tanggal 31 Desember 2013 dan 2012 adalah sebagai berikut: Treasury stock transactions as of December 31, 2013 and 2012 are as follows: 2013 danand 2012 Jumlah saham Jumlah Keterangan Number of shares Amount Description Perolehan kembali 963.000 173.340.000 Buy back Perolehan kembali 2.748.000 497.388.000 Buy back Perolehan kembali 4.539.000 826.098.000 Buy back a s an y an under 38 K ep- he dengan 2013 PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN lanjutan Tanggal 31 Desember 2013 Dan Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal Tersebut Dinyatakan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS continued As of December 31, 2013 And The Year Then Ended Expressed in Rupiah, unless otherwise stated 121 34. SAHAM YANG DIPEROLEH KEMBALI lanjutan 34. TREASURY STOCK continued 2013 danand 2012 Jumlah saham Jumlah Keterangan Number of shares Amount Description Perolehan kembali 5.000.000 995.000.000 Buy back Perolehan kembali 18.648.500 4.289.155.000 Buy back Perolehan kembali 58.968.000 13.857.480.000 Buy back Perolehan kembali 27.383.500 6.572.040.000 Buy back Perolehan kembali 2.500.000 625.000.000 Buy back Jumlah 120.750.000 27.835.501.000 Total 35. PENGHASILAN USAHA BERSIH 35. NET REVENUES Rincian penghasilan usaha bersih menurut jenis transaksi adalah sebagai berikut: Details of net revenues based on type of transactions are as follows: 2013 2012 Penjualan tanah, rumah dan apartemen 2.461.260.281.208 2.108.249.174.669 Sale of land, housing and apartments Hotel 465.790.016.741 450.369.421.695 Hotel Sewa dan pengelolaan perkantoran 289.600.620.737 213.241.218.632 Rental and management of office Sewa ruangan, lapangan dan iuran Rental of spaces, courts and keanggotaan 59.109.435.183 55.012.434.605 membership fees Penjualan unit perkantoran 29.262.120.846 48.901.654.564 Sales of office spaces Sewa ruangan apartemen 19.830.510.124 22.416.288.141 Rental of units of apartment Biro perjalanan Umroh - 28.124.008.507 Umrah travel agency Jumlah 3.324.852.984.839 2.926.314.200.813 Total Untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2013, terdapat penjualan kepada PT Sinar Mas Teladan dan PT Pertamina Persero dengan jumlah akumulasi di atas 10 dari jumlah penghasilan usaha bersih konsolidasian lihat Catatan 13. Sedangkan untuk tahun yang berakhir pada tanggal 31 Desember 2012, terdapat penjualan kepada PT Bumi Serpong Damai Tbk. dengan jumlah akumulasi di atas 10 dari jumlah penghasilan usaha bersih konsolidasian. For the year ended December 31, 2013, there transactions to PT Sinar Mas Teladan and PT Pertamina Persero with revenues exceeded 10 from the total consolidated net revenue see Note 13. Furthermore during 2012, there were a transaction to PT Bumi Serpong Damai Tbk. with revenues exceeded 10 of total consolidated net revenue. Pada tanggal 31 Desember 2013 dan 2012, jumlah penjualan kepada pihak berelasi masing-masing sebesar Rp 107,53 miliar atau 3,23 dan Rp 65,76 miliar atau 2,25 dari jumlah penghasilan usaha bersih konsolidasian. As of December 31, 2013 and 2012, total sales to related parties amounted to Rp 107.53 billion or 3.23 and Rp 65.76 billion or 2.25 from the total consolidated net revenues, respectively. Penghasilan PT Bakrie Bangun Persada, Entitas Anak, untuk bulan November dan Desember 2013 atau Muharam dan Safar 1435 H sebesar Rp 1,15 miliar atau 0,03 dari jumlah penghasilan bersih konsolidasian tidak diaudit. Revenue of PT Bakrie Bangun Persada, a Subsidiary, for November dan December 2013 or Muharam and Safar 1435 H amounted to Rp 1.15 billion or 0.03 from the total consolidated net revenue was unaudited. PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN lanjutan Tanggal 31 Desember 2013 Dan Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal Tersebut Dinyatakan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS continued As of December 31, 2013 And The Year Then Ended Expressed in Rupiah, unless otherwise stated 122 36. BEBAN POKOK PENGHASILAN 36. COST OF REVENUES Rincian beban pokok penghasilan menurut jenis transaksi adalah sebagai berikut: Details of cost of revenue based on type of transactions are as follows: 2013 2012 Penjualan tanah, rumah dan Sale of land, housing and apartemen 1.042.822.935.362 897.217.721.307 apartments Hotel 227.282.012.161 225.845.682.134 Hotel Sewa dan pengelolaan perkantoran 138.354.755.061 90.802.820.088 Rental and management of office Sewa ruangan, lapangan dan iuran Rental of spaces, courts and keanggotaan 50.430.750.696 40.729.641.560 membersip fees Penjualan unit perkantoran 12.573.451.354 29.775.711.035 Sales of office spaces Sewa ruangan apartemen 5.615.967.289 5.756.752.407 Rental of units of apartment Biro perjalanan umroh - 28.365.620.604 Umrah travel agency Jumlah 1.477.079.871.923 1.318.493.949.135 Total Beban pokok penghasilan PT Bakrie Bangun Persada, Entitas Anak, untuk bulan November dan Desember 2013 atau Muharam dan Safar 1435 H sebesar Rp 481,16 juta atau 0,03 dari jumlah beban pokok penghasilan konsolidasian tidak diaudit. Cost of revenues of PT Bakrie Bangun Persada, a Subsidiary, for November dan December 2013 or Muharam and Safar 1435 H amounted to Rp 481.16 million or 0.03 from the total consolidated cost of revenues was unaudited. 37. BEBAN USAHA 37. OPERATING EXPENSES Akun ini terdiri dari: This account consists of: a. Beban Penjualan a. Selling Expenses 2013 2012 Iklan dan promosi 36.531.125.999 57.654.106.382 Advertising and promotion Komisi 17.659.815.258 37.140.854.190 Commissions Pameran dan hiburan 1.105.014.200 1.573.238.556 Exhibition and entertainment Lain-lain 4.171.364.022 8.225.603.598 Others Jumlah beban penjualan 59.467.319.479 104.593.802.726 Total selling expenses b. Beban Umum dan Administrasi b. General and Administrative Expenses 2013 2012 Gaji, upah dan tunjangan 284.220.193.696 347.270.327.937 Salaries, wages and benefits in kinds Penyusutan lihat Catatan 16 89.231.949.480 98.778.848.788 Depreciation see Note 16 Pajak dan asuransi 73.089.388.408 27.394.603.581 Tax and insurance Honorarium tenaga ahli 31.250.467.933 27.018.287.675 Professional fees Listrik, air dan telepon 27.484.183.593 17.729.742.781 Electricity, water and telephone Perbaikan dan pemeliharaan 24.561.716.125 58.631.534.080 Repairs and maintenance Perijinan dan litigasi 22.820.986.830 8.994.947.662 Legal and permits Sumbangan dan perjamuan 14.289.406.027 20.917.392.125 Donations and entertainment Alat tulis dan cetakan 9.117.959.120 11.385.809.276 Stationary and printing Transportasi dan perjalanan dinas 7.831.117.511 11.826.777.410 Transportation and traveling Cadangan kerugian penurunan Allowance for impairment nilai lihat Catatan 7 6.987.806.407 50.053.174.640 losses see Note 7 Sewa 5.602.669.323 10.150.033.075 Rent Amortisasi beban ditangguhkan Amortization deferred expense dan aset tak berwujud 2.643.158.778 7.496.338.494 and intangible assets Lain-lain 20.415.191.426 22.113.584.498 Others Jumlah beban umum dan Total general and administrative administrasi 619.546.194.657 719.761.402.022 expenses enis ons ada, ada, PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN lanjutan Tanggal 31 Desember 2013 Dan Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal Tersebut Dinyatakan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS continued As of December 31, 2013 And The Year Then Ended Expressed in Rupiah, unless otherwise stated 123 38. BEBAN BUNGA DAN KEUANGAN - BERSIH 38. INTEREST EXPENSES AND FINANCIAL CHARGES - NET Akun ini terdiri dari: This account consists of: 2013 2012 Pendapatan bunga deposito, Interest income from time deposit, jasa giro dan piutang 68.628.826.313 9.257.378.341 current account and receivables Pendapatan bunga kontrak pengelolaan dana Interest income from discretionary lihat Catatan 6 - 1.552.352.819 fund management see Note 6 Cicilan imbalan sukuk ijarah - 1.219.800.000 Installment return of sukuk ijarah Interest of liability for purchase of Bunga utang pembelian aset tetap 231.020.791 1.201.561.609 fixed assets Administrasi bank 49.679.706.211 11.528.334.712 Bank charges Bunga bank dan lembaga Interest on bank and financial keuangan 311.685.948.379 161.256.325.473 institution loans Beban transaksi derivatif lihat Derivative transactions expenses Catatan 6, 19 dan 29 butir a 442.084.887.426 309.839.867.217 see Notes 6, 19 and 29 point a Jumlah 735.052.736.494 474.236.157.851 Total Beban transaksi derivatif merupakan rugi yang telah terealisasi atas investasi efek yang tersedia dijual dari opsi swap ekuitas lihat Catatan 6 dan 19. Manajemen menetapkan untuk merealisasi kerugian swap ekuitas pada nilai wajar pada tangggal 31 Desember 2013 sebagai akibat dari harga saham di pasar yang relatif tidak berubah. Derivative transactions expenses represents realized loss on investment under available-for-sale of equity swap option see Notes 6 and 19. Management has determined to realized loss on equity swap fair value as of December 31, 2013 as the result of stock prices in the market remained relatively unchanged. 39. PENGHASILAN BEBAN LAIN-LAIN 39. OTHERS INCOME EXPENSES Akun ini terdiri dari: This account consists of: 2013 2012 Keuntungan atas penghapusan utang 216.557.201.322 - Gain on payables written off Keuntungan penjualan investasi dalam saham Gain on sale of investment in shares lihat Catatan 6 dan 12 4.882.255.769 27.644.152.489 see Notes 6 and 12 Pemulihan penyisihan Recovery of allowance lihat Catatan 7 262.613.636 1.095.741.216 see Note 7 Denda pajak 50.780.500 36.688.328.609 Tax penalties Penyisihan untuk penggantian Reserve for replacement of Peralatan 4.825.378.994 2.223.046.432 operating equipment Penurunan nilai goodwill Impairment of goodwill lihat Catatan 17 - 1.403.187.930 see Note 17 Beban pengelolaan kawasan 8.554.582.817 7.830.250.918 Expenses from estate management Pendapatan beban jasa manajemen 14.612.915.386 32.423.023.954 Income expenses of management fee Rugi penghapusan proyek pengembangan usaha Loss on write-off of project development dan beban ditangguhkan 71.785.654.420 - and deferred charges Beban denda keterlambatan Penalties expense kepada pelanggan dan to customers and kontraktor lihat Catatan 9 21.529.337.083 20.111.332.880 contractor see Note 9 Pembayaran kepada unit pemilik 30.342.417.282 41.991.587.674 Payment to unit owner Provisi atas beban lain yang diperkirakan berkaitan dengan Provision for other expected penyelesaian liabilitas konversi expenses relating to settlement of obligasi 51.977.400.538 - convertible bonds liabilities Lain-lain - bersih 5.050.757.974 24.583.824.131 Others - net Jumlah 23.074.361.681 73.668.640.915 Total PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN lanjutan Tanggal 31 Desember 2013 Dan Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal Tersebut Dinyatakan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS continued As of December 31, 2013 And The Year Then Ended Expressed in Rupiah, unless otherwise stated 124 39. PENGHASILAN BEBAN LAIN-LAIN lanjutan 39. OTHERS INCOME EXPENSES continued Keuntungan atas penghapusan utang sebesar Rp 216,56 miliar merupakan keuntungan penghapusan utang yang berasal dari PT Bakrie Nirwana Semesta dan PT Bakrie Bangun Persada, Entitas Anak sebesar Rp 90,46 miliar sehubungan dengan penjualan saham PT Bali Nirwana Resort lihat Catatan 4 butir e. Selain itu keuntungan atas penghapusan utang Entitas Induk dan PT Bakrie Infrastructure, Entitas Anak masing- masing sebesar Rp 65,08 miliar dan Rp 61,02 miliar sehubungan dengan penyelesaian divestasi PT Bakrie Toll Road lihat Catatan 4 butir d. Gain on payables write-off amounted to Rp 216.56 billion represent gain on payables write-off which derived from PT Bakrie Nirwana Semesta and PT Bakrie Bangun Persada, Subsidiaries, amounted to Rp 90.46 billion in connection with sale of share ownership of PT Bali Nirwana Resort see Note 4 point e. And also gain on payables write-off from the Company and PT Bakrie Infrastructure, a Subsidiary, amounted to Rp 65.08 billion and Rp 61.02 billion, respectively in connection with divestment settlement of PT Bakrie Toll Road see Note 4 point d. Rugi penghapusan proyek pengembangan usaha dan beban ditangguhkan merupakan rugi atas pengembangan proyek rest area sebesar Rp 20,5 miliar yang dikelola oleh PT Bakrie Sentra Investama BSI, Entitas Anak. Sedangkan rugi penghapusan beban ditangguhkan sebesar Rp 51,3 miliar merupakan beban PT Bakrie Bangun Persada B2P, Entitas Anak, atas pengelolaan proyek hotel di Mekah dan Madinah. A Loss on write-off project development and deferred charges represent loss on rest area development project amounting to Rp 20.5 billion operated by PT Bakrie Sentra Investama BSI, a Subsidiary. While loss on deferred charges written off amounting to Rp 51.3 billion represent expense of PT Bakrie Bangun Persada B2P, a Subsidiary, for hotel development project in Mekkah and Madinah. Provisi beban lain yang diperkirakan berkaitan dengan penyelesaian liabilitas obligasi konversi sebesar Rp 51,98 miliar di tahun 2013 merupakan perkiraan atas biaya konsultan, biaya legalitas, dan biaya lainnya yang terkait dengan proses restrukturisasi dan negosiasi yang dilakukan untuk mencapai kesepakatan dengan para pemegang obligasi konversi lihat Catatan 29 butir a. Provision for other expected expenses relating to settlement of convertible bonds liabilites amounting to Rp 51.98 billion represent estimated cost for consultant fee, legal fee, and other expenses that will incur related with restructuring and negotiation process for achieving agreed term with the bondholders see Note 29 point a. 40. IMBALAN KERJA KARYAWAN 40. EMPLOYEE BENEFITS Pada tanggal 31 Desember 2013 dan 2012, Grup mencatat penyisihan imbalan pasca kerja berdasarkan perhitungan aktuaris independen yang dilakukan oleh PT Ricky Leonard Jasatama aktuaris independen, yang dalam laporannya masing-masing tertanggal 28 Februari 2014 dan 14 Februari 2013, menggunakan metode “Projected Unit Credit” dengan asumsi-asumsi sebagai berikut: As of December 31, 2013 and 2012, the Group recognize provision for post-employment benefits cost based on the actuary’s calculation of PT Ricky Leonard Jasatama an independent actuary in their report dated February 28, 2014 and February 14, 2013, respectively, using “Projected Unit Credit” method with assumption as follows: Usia pensiun normal Tingkat diskonto Tingkat kenaikan gaji per tahun Tingkat cacat Tingkat pengunduran diri Tabel mortalita 55 tahun 55 years 2013: 9; 2012: 6,5 2013: 4,61; 2012: 4,50 per tahun per annum 2013: 5 Tabel Mortalitas Indonesia-3 TMI3; 2012: 5 TMI2 5 Mortality Table Indonesia-3 TMI3; 2012: 5 TMI2 5 per tahun sampai 40 tahun Kemudian menurun linear sampai 0 pada usia 55 tahun 5 per annum until age 40 then decreasing linearly to 0 at age 55 2013:10 TMI3; 2012: 10 TMI2 2013:10 TMI3; 2012: 10 TMI2 Normal pension age Discount rate Salary increase projection rate Permanent disability rate Resignation rate Table of mortality Rincian beban penyisihan imbalan kerja karyawan Perusahaan yang diakui pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian adalah sebagai berikut: The details of employee benefits expenses of the Group recognized in the consolidated statement of comprehensive income are as follows: 2013 2012 Program pensiun manfaat pasti: Defined benefit retirement plan: Biaya jasa kini 7.219.091.253 10.682.495.081 Current service cost Biaya bunga 4.356.582.127 3.800.308.653 Interest cost Amortisasi jasa lalu 108.675.646 310.754.803 Amortization of past service cost ar to aha dan ed an dengan o up oup on age an oup PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. DAN ENTITAS ANAK CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN KONSOLIDASIAN lanjutan Tanggal 31 Desember 2013 Dan Tahun Yang Berakhir Pada Tanggal Tersebut Dinyatakan dalam Rupiah, kecuali dinyatakan lain PT BAKRIELAND DEVELOPMENT Tbk. AND SUBSIDIARIES NOTES TO CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS continued As of December 31, 2013 And The Year Then Ended Expressed in Rupiah, unless otherwise stated 125 40. IMBALAN KERJA KARYAWAN lanjutan 40. EMPLOYEE BENEFITS continued 2013 2012 Biaya jasa lalu - vested yang Past service cost - diakui langsung 1.257.588.124 40.423.715 vested recognize directly Amortisasi keuntungan Amortization of actuary kerugian aktuaria 604.660.410 1.119.029.996 gainloss Biaya pemutusan hubungan kerja 979.290.288 1.326.411.949 Severance payments Jumlah 14.525.887.848 17.279.424.197 Total Beban penyisihan imbalan kerja karyawan Grup disajikan sebagai bagian dari akun “Beban Umum dan Administrasi - Gaji, Upah, dan Tunjangan.” Pada laporan laba rugi komprehensif konsolidasian lihat Catatan 37b. Provision for employee benefits expense of the Company are presented as part of “General and Administrative Expenses - Salaries, Wages and Benefit in Kinds” account in the statement of comprehensive income see Note 37b. Liabilitas imbalan kerja karyawan yang diakui dalam laporan posisi keuangan konsolidasian adalah sebagai berikut: Liability for employee benefits presented in the consolidated statement of financial position is as follows: 2013 2012 Nilai kini liabilitas 66.930.489.968 77.938.041.452 Fair value of liabilities Beban jasa lalu yang belum diamortisasi 1.278.975.709 911.865.836 Unamortized past service cost Keuntungan kerugian aktuaria 11.514.766.166 17.161.775.015 Unrecognized actuary’s gain loss Pembayaran imbalan kerja 3.196.530.504 1.386.380.608 Payment of employee benefits Jumlah 50.940.217.589 58.478.019.993 Total Manajemen Grup berkeyakinan bahwa jumlah tersebut cukup untuk memenuhi persyaratan Undang-Undang Ketenagakerjaan pada tanggal 31 Desember 2013 dan 2012. The Group management believes that employee benefits liabilities as of December 31, 2013 and 2012 are adequate to cover the requirements of Labor Law. Liabilitas imbalan kerja jangka pendek pada tanggal 31 Desember 2013 dan 2012 masing-masing sebesar Rp 3,18 miliar dan Rp 8,63 miliar dan beban atas liabilitas imbalan kerja jangka pendek disajikan sebagai bagian dari akun “Beban Umum dan Administrasi - Beban Gaji, Upah dan Tunjangan”. Short-term employee benefits liabilities as of December 31, 2013 and 2012 amounted to Rp 3.18 billion and Rp 8.63 billion, respectively, and the related expenses of short-term benefits liabilities are presented as part of “General and Administrative Expenses – Salaries, Wages and Benefit in Kinds”. Analisa Sensitivitas untuk Rasio Tingkat Diskonto Sensitivity Analysis for Discount Rate Risk Pada tanggal 31 Desember 2013, jika tingkat diskonto meningkat sebesar 1 basis poin dengan semua variabel konstan, maka liabilitas imbalan kerja karyawan lebih rendah sebesar Rp 7,78 miliar, sedangkan jika tingkat diskonto menurun 1 basis poin, maka liabilitas lebih tinggi sebesar Rp 7,25 miliar. As of December 31, 2013, if the discount rate is higher 1 point with all other variables held constant, the employee benefit liabilities would have been Rp 7.78 billion , while if the discount rate is lower 1 point, the liability would have been Rp 7.25 billion. Jumlah untuk tahun berjalan dan empat periode sebelumnya adalah sebagai berikut: Amounts for the current and previous four periods are as follows: 2013 2012 2011 2010 2009 Present value of Nilai kini liabilitas defined benefit imbalan pasti 66.930.489.968 77.938.041.452 57.856.754.963 33.592.168.008 31.805.336.309 obligation Penyesuaian liabilitas Experience adjustment program 7.023.742.579 2.620.099.674 6.006.355.972 1.462.440.692 10.806.699 on plan liabilities