PROPERTI INVESTASI INVESTMENT PROPERTIES

The original consolidated financial statements included herein are in the Indonesian language PT KERETA API INDONESIA PERSERO PT KERETA API INDONESIA PERSERO CATATAN ATAS LAPORAN NOTES TO THE CONSOLIDATED Tanggal 31 Desember 2015 dan as of December 31, 2015 Disajikan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated untuk tahun yang berakhir pada tanggal tersebut and for the year then ended DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES FINANCIAL STATEMENTS KEUANGAN KONSOLIDASIAN 26. PINJAMAN JANGKA PENDEK lanjutan 26. SHORT-TERM LOANS continued e e 4 4 a a b b c c d d Tingkat bunga yang diberikan: Multi Loan Facility, 10.25 per year, calculated from Time Loan Revolving Facility that has been pulled back by debtor; JIBOR 3 tiga bulan ditambah 2,6 dua koma enam persen per tahun ditambah 2,5 dua koma lima per tahun untuk Fasilitas Kredit Investasi 1 dan Kredit Investasi 2; Interest rate JIBOR 3 three months add margin of 2.6 and add 2.5 per year for Investment Loan 1 and Investment Loan 2; Kredit Investasi 3, terhitung sejak penandatanganan Perubahan Kedua Perjanjian Kredit dan berakhir pada tanggal yang sama 1 satu tahun kemudian. Third Investment Loan, counted from the signing of second addendum of loan agreement and ends in the same date on the following year. Untuk Fasilitas Kredit Lokal 10 per tahun, yang dihitung dari utang yang timbul dari Fasilitas Kredit Lokal; Interest rate given: JIBOR 3 tiga bulan ditambah 2,9 dua koma bil t h dit b h 2 5 Interest rate JIBOR 3 three months add margin f 2 9 d dd 2 5 f I t t Local Loan Facility, 10 per year, calculated from a debt arising from Local Loan Facility; Untuk Fasilitas Kredit Multi, 10,25 per tahun, yang dihitung dari jumlah fasilitas Time Loan Revolving yang telah ditarik kembali oleh Debitur; 5 5 a a b b Entitas Anak: Subsidiaries: PT KA Properti Manajemen PT KA Properti Manajemen PT Bank Rakyat Indonesia Persero Tbk PT Bank Rakyat Indonesia Persero Tbk Sesuai Akta Perjanjian No. 50 tanggal 26 Juni 2015 dibuat dihadapan Indrasari Kresnadjaja, S.H. M.Kn, Notaris di Jakarta, Perseroan telah menerima persetujuan fasilitas kredit dari PT Bank Rakyat Indonesia Persero Tbk. In accordance with the deed of agreement No. 50 dated June 26, 2015, made before Indrasari Kresnadjaja, SH. M.Kn Notary in Jakarta, the company has received approval credit facility from PT Bank Rakyat Indonesia Persero Tbk. The guarantee was 600 units KKBW and 600 Unit PPCW which later located stored wherever the number and further specification as listed in the wagon list which attachment from letter of statement that will be signed; Rekening Giro di Kantor Cabang Korporasi Menara BCA No. 205.0006.002 atas nama PT Kereta Api Indonesia Persero dan rekening giro di Kantor Cabang Korporasi Menara BCA No. 205.0007.009 atas nama PT Kereta Api Indonesia Persero. Account of PT Kereta Api Indonesia Persero in Menara BCA branch office No. 205.0006.002 and account of PT Kereta Api Indonesia Persero in Menara BCA branch office No. 205.0007.009. Guarantees Jaminan berupa 600 unit KKBW dan 600 unit PPCW yang kemudian hari terletak disimpan dimanapun dengan jumlah dan spesifikasi sebagaimana lebih lanjut tercantum dalam daftar gerbong yang merupakan lampiran dari surat pernyataan yang akan ditandatangi; Based on Decision Letter of Offer dated June 1, 2015 Loan No. R.II.157-ADK DKR-2062015 the facilities provided by the Bank and approved by the company are as follows: Berdasarkan Surat Penawaran Putusan Kredit tertanggal 1 Juni 2015 No. R.II.157-ADKDKR- 2062015 fasilitas yang diberikan oleh Bank dan telah disetujui oleh perseroan adalah sebagai berikut: sembilan persen per tahun ditambah 2,5 dua koma lima per tahun untuk Fasilitas Kredit Investasi 3. of 2.9 and add 2.5 per year for Investment Loan 3. Jaminan 81 The original consolidated financial statements included herein are in the Indonesian language PT KERETA API INDONESIA PERSERO PT KERETA API INDONESIA PERSERO CATATAN ATAS LAPORAN NOTES TO THE CONSOLIDATED Tanggal 31 Desember 2015 dan as of December 31, 2015 Disajikan dalam ribuan Rupiah, kecuali dinyatakan lain Expressed in thousands of Rupiah, unless otherwise stated untuk tahun yang berakhir pada tanggal tersebut and for the year then ended DAN ENTITAS ANAKNYA AND ITS SUBSIDIARIES FINANCIAL STATEMENTS KEUANGAN KONSOLIDASIAN 26. PINJAMAN JANGKA PENDEK lanjutan 26. SHORT-TERM LOANS continued 1 1 2 2 3 3 4 4 5 5 Provide Bank Guarantee facility amounting to Rp40,000,000 that are sublimit with KMK Construction. So that the maximum outstanding plus outstanding KMK Construction Bank Guarantee amounting to Rp100,000,000. Tingkat suku bunga 11,5 per tahun Interest rate of 11.5 per annum Masa berlaku perjanjian sampai dengan tanggal 7 Mei 2015 dan diperpanjang sampai dengan tanggal 07 Mei 2016. Period of validity of the agreement until the date of May 7, 2015 and has been extend until May 7, 2016. Agunan atas perjanjian tersebut berupa Piutang Proyek sebesar Rp98.529.905 yang diikat dengan Akta Jaminan Fidusia tertanggal 12 Februari 2015 No. 15 yang didaftarkan ke Kantor Pendaftaran Fidusia Wilayah Daerah Khusus Ibukota Jakarta. Selain itu juga Piutang Usaha sebesar Rp12.120.301 yang diikat dengan Akta Jaminan Fidusia tertanggal 26 Juni 2015 Nomor 52 yang didaftarkan ke Kantor Pendaftaran Fidusia Wilayah Collateral for the agreement in the form of project receivables amounting to Rp98,529,905 bound by Fiduciary Deed dated February 12, 2015 No. 15 is registered to the Registration Office Regional Fiduciary Jakarta Special Capital Region. It also Receivable Rp12,120,301 bound by Fiduciary Deed dated June 26, 2015 No. 52 is registered to the Registration Office Regional Fiduciary Jakarta Special Capital Region. Memberikan perpanjangan Plafon Kredit Modal Kerja Konstruksi sebesar Rp100.000.000. Grant the extension of the Working Capital Loan Rp100,000,000. Memberikan fasilitas Bank Garansi sebesar Rp40.000.000 yang bersifat sublimit dengan KMK Konstruksi. Sehingga maksimal outstanding KMK Konstruksi ditambah outstanding Bank Garansi sebesar Rp100.000.000. 1 1 2 2 3 3 4 4 5 5 6 6 Hal-hal yang tidak boleh dilakukan negative covenants terkait perjanjian diantaranya adalah: Binds it self as the guarantor of the other party or the company offer wealth to other parties, except that already exist today; y Daerah Khusus Ibukota Jakarta. p p g Mengikatkan diri sebagai penjamin terhadap pihak lain atau menjaminkan kekayaan perseroan kepada pihak lain, kecuali yang sudah ada saat ini; Received loans new credit from other banks or other financial institutions, except for the usual commercial transaction and bank facilities that already exist today; Melakukan investasi, perluasan usaha dan penjualan aset perusahaan melebihi Rp2.000.000; Investing, business expansion and sales of the companys assets exceed Rp2,000,000; Melaksanakan perubahan atas rencana proyek, baik menyangkut lokasi maupun kapasitas terpasang; Implement changes to the project plan, either in relation to the location and capacity; Mengajukan permohonan pernyataan pailit Debitur kepada Pengadilan Niaga; Debtor filed a bankruptcy petition to the commercial court; Menerima pinjaman kredit baru dari Bank lain atau Lembaga Keuangan lainnya, kecuali transaksi dagang yang lazim dan fasilitas bank yang sudah ada saat ini; Things that should not be done negative covenants related to the agreement are: Menyewakan aset yang dijaminkan di Bank kepada pihak lain. Lease tangible assets in the bank to the other party. 82