CASH AND CASH EQUIVALENT

PT PERKEBUNAN NUSANTARA V PERSERO CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010, serta Tanggal 1 Januari 2010 31 Desember 2009 Dinyatakan dalam Rupiah Penuh, kecuali dinyatakan lain PT PERKEBUNAN NUSANTARA V PERSERO NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the Years Ended December 31, 2011 and 2010, and January 01, 2010December 31, 2009 Expressed in Rupiah, Unless Otherwise Stated

7. PIUTANG ANTAR BADAN HUKUM

7. INTER-CORPORATE RECEIVABLE

PTPN I Persero PTPN I Persero PTPN II Persero PTPN II Persero PTPN III Persero PTPN III Persero PTPN IV Persero PTPN IV Persero PTPN VI Persero PTPN VI Persero PTPN VII Persero PTPN VII Persero PTPN VIII Persero PTPN VIII Persero PTPN IX Persero PTPN IX Persero PTPN X Persero PTPN X Persero PTPN XII Persero PTPN XII Persero PTPN XIII Persero PTPN XIII Persero PTPN XIV Persero 1 PTPN XIV Persero 1 Pemda Siak Proyek Siak 2 Pemda Siak Proyek Siak 2 PT Mardec Nusa Riau 3 PT Mardec Nusa Riau 3 PT RNI PT RNI 1 1 Piutang kepada PTPN XIV adalah merupakan pinjaman yang diberikan untuk pembiayaan kerja sama peningkatan produksi gula dan optimalisasi produksi CPO PTPN XIV. Piutang tersebut berasal dari pemanfaatan plafon KMK milik Perusahaan di Bank Agro oleh PTPN XIV. Sedangkan dengan piutang kepada PTPN lainnya merupakan tagihan atas biaya-biaya yang dikeluarkan oleh Perusahaan untuk keperluan seperti : beban sosialkesehatan dan pengolahan CPO, transportasi dan lain-lain. Perusahaan telah melakukan penghapusan Piutang kepada PT Perkebunan Nusantara XIV Persero sebesar Rp5.000.000.000,- Lima Milyar Rupiah berdasarkan persetujuan Rapat Umum Pemegang Saham RUPS dengsn risalah rapat Nomor; 01- PTPN VMBUXII2011 tanggal 7 Januari 2011. This account represent receivables for parties who have a special relationship. Loans are granted non- interest bearing and have not determined the date of repayment, however management believes that the receivables are fully collectible. With details as follows: Akun ini merupakan pinjaman yang diberikan kepada pihak yang mempunyai hubungan istimewa. Pinjaman yang diberikan tidak dikenakan bunga dan belum ditentukan tanggal pelunasannya, namun manajemen berkeyakinan bahwa piutang yang timbul dari pihak istimewa ini bersifat lancar. Dengan rincian sebagai berikut : Receivables to PTPN XIV are mainly the loan lended for funding the cooperation established between the Company and PTPN XIV to increase PTPN XIVs sugar production and CPO production optimalization. The financing of this cooperation using Companys facility of KMK Working Capital Loan in Bank Agro. Meanwhile, the receivables to other PTPNs arise from prefinancing activities, such as medical cost, CPO processing, transportation expenditures, and others. The Company has written of the PTPN XIV of 5.000.000.000, - five billion rupiah based on the General Meeting of Shareholders AGM with minutes of meeting No.: 01-PTPN V MBU X II 2011 dated January 7, 2011. 31 Desember 2011 31 Desember 2010 1 JanJan 2010 December 31, 2011 December 31, 2010 31 Des Des 2009 15.229.876 171.922.207 - 1.720.915.604 1.720.915.604 - 443.222.969 470.306.789 100.998.823 249.100.433 - - 813.241.931 728.031.849 56.698.700 181.845.985 443.371.301 - - 239.216.082 - 3.090.448.994 8.091.448.994 7.684.246.928 - - 1.250.000 - 110.515.244 - - 157.358.549 3.955.362.164 - 235.344.893 1.250.000 Total Accounts Recenable 210.886.625 138.144.055 - Jumlah Piutang Usaha 40.025.431.313 49.179.432.188 98.119.773.505 33.300.538.896 25.688.720.971 78.219.761.962 - 10.984.135.650 8.100.204.928 78 PT PERKEBUNAN NUSANTARA V PERSERO CATATAN ATAS LAPORAN KEUANGAN Untuk Tahun yang Berakhir pada Tanggal-tanggal 31 Desember 2011 dan 2010, serta Tanggal 1 Januari 2010 31 Desember 2009 Dinyatakan dalam Rupiah Penuh, kecuali dinyatakan lain PT PERKEBUNAN NUSANTARA V PERSERO NOTES TO THE FINANCIAL STATEMENTS For the Years Ended December 31, 2011 and 2010, and January 01, 2010December 31, 2009 Expressed in Rupiah, Unless Otherwise Stated

7. PIUTANG ANTAR BADAN HUKUM lanjutan

7. INTER-CORPORATE RECEIVABLE continued

2 2 3 3 Receivables to PT Mardec Nusa Riau are the Companys expenditure for prefinancing the pre-operational cost of PT Mardec Nusa Riau, which is a joint venture company between the Company, Mardec International Sdn. Bhd and PT Banihuma, such as establishmet cost, manpower and environment facilities cost, and construction cost. No allowance for doubtful account provided to the related parties. The Management believes that all related parties receivable are collectible. See Note 40. Saldo piutang kepada PTPN yang lain tersebut di atas merupakan saldo yang timbul setelah dilakukan rekonsiliasi antar PTPN yang diselenggarakan di Yogyakarta pada tanggal 10 s.d. 12 Januari 2012. Piutang pada Proyek Siak merupakan pengeluaran Perusahaan untuk prefinance proyek pengembangan kebun kelapa sawit milik perusahaan dengan Pemerintahan Kabupaten Siak, PT Perkebunan Nusantara V Persero bertindak sebagai kontraktor pelaksana. lihat Catatan 3.37. Receivbles to the Siak Projects are the Companys expenditure for prefinancing the estate development Project built by the Company in coorporation with Siak Regency Government, PTPN V PT Persero to act as contractors. See Note 3.37. PT Perkebunan Nusantara V Persero telah mengajukan gugatan terhadap Prefinancing Proyek Siak melalui advocates Legal Consultant Zahirman Zabir Associates dengan surat No.066LO-ZZPKUXII2011 yang ditujukan kepada Ketua Pengadilan Negeri Siak Sri Indrapura telah didaftarkan dengan Nomor: 09PDT-62011 tanggal 21 Desember 2011. Sampai dengan tanggal laporan ini diterbitkan, masih dalam proses persidangan. Manajemen berkeyakinan seluruh gugatan dapat dimenangkan, sehingga penyisihan kerugian piutang tidak diperlukan. PT Perkebunan Nusantara V Persero has filed a lawsuit against the project Prefinancing Siak by advocates Legal Consultants Zahirman Zabir and Associates with letter No.066LO-ZZPKUXII2011 addressed to the Chairman of the District Court of Siak Sri Indrapura has been registered with the number: 09PDT-62011 dated December 21, 2011. Until the date this report was published, still in the trial process. Management believes the entire lawsuit can be won, so that the allowance for receivable losses is not required. Piutang pada PT Mardec Nusa Riau merupakan piutang atas kelebihan penyertaan dari total pengeluaran perusahaan untuk keperluan biaya pra- operasional PT Mardec Nusa Riau yang merupakan perusahaan patungan antara PT Perkebunan Nusantara V Persero, Mardec International Sdn. Bhd. dan PT Banihuma, diantaranya pengurusan legal document pendirian Perusahaan, ketenagakerjaan dan pengelolaan lingkungan UPLUKL serta pembiayaan pembangunan fisik pabrik. Manajemen berkeyakinan bahwa terhadap saldo piutang lain-lain kepada pihak yang mempunyai hubungan istimewa di atas akan dapat tertagih seluruhnya, sehingga penyisihan kerugian piutang tidak diperlukan. Lihat Catatan 40. The receivables from PTPNs mentioned above were obtained from Reconciliation Meeting among PTPNs held in Bandung, on Date 10, s.d. till January 12, 2012. 79