TOTal eQUiTY FA AR BJB 2016 lowress

annual report 2016 265 Growing Together with new expanding opportunities nO Pos Pos Posts Target Target realisasi realization Pencapaian Deviasi Deviation Keuangan Utama major financial 31 Des 2016 Dec 31, 2016 31 Des 2016 Dec 31, 2016 rp - Car 17.86 18.78 -0.92 - npL - Gross 1.99 1.59 0.40 - npL - netto 0.61 0.74 -0.14 - roe 19.52 22.93 -3.42 - roa 2.01 2.32 -0.31 - nIM 6.28 7.35 -1.07 - Bopo 85.50 82.91 2.59 - LDr 91.83 86.70 5.13 Asset tercapai sebesar 109,20 dari target sebesar Rp88,84 triliun, dengan realisasi sebesar Rp97,01 triliun, ketercapaian tersebut dipengaruhi oleh: a. Penghimpunan Dana Penghimpunan dana tercapai 110,19 dari target Rp75,65 triliun, realisasi sebesar Rp83,37 triliun dengan rincian sebagai berikut. 1. Dana Pihak Ketiga • Dana Pihak Ketiga tercapai 104,98 dari target Rp69,37 triliun, realisasi sebesar Rp72,83 triliun dengan komposisi pencapaian: a. Giro tercapai sebesar 67,98 dari target Rp25,20 triliun, realisasi sebesar Rp17,13 triliun b. Tabungan tercapai sebesar 113,69 dari target Rp14,80 triliun, realisasi sebesar Rp16,83 triliun c. Deposito tercapai sebesar 132,35 dari target Rp29,37 triliun, realisasi sebesar Rp38,87 triliun 4. Dana Lainnya Pencapaian dana lainnya sebesar 167,59 dari target Rp6,29 triliun, tercapai sebesar Rp10,54 triliun, dengan komposisi: a. Simpanan dari Bank Lain, tercapai sebesar 361,08 dari target Rp1,49 triliun, terealisasi sebesar Rp5,37 triliun b. Surat Berharga Yang Diterbitkan, tercapai sebesar 74,05 dari target Rp3,12 triliun, terealisasi sebesar Rp2,31 triliun c. Repo, tercapai sebesar 178,04 dari target Rp1,5 triliun tercapai sebesar Rp2,67 triliun d. Pinjaman Yang Diterima, tercapai sebesar 105,83 dari target sebesar Rp181 miliar, terealisasi sebesar Rp191 miliar

b. Penggunaan Dana

Penggunaan Dana tercapai 109,39 dari target sebesar Rp82,03 triliun, terealisasi sebesar Rp89,74 triliun, dengan rincian sebagai berikut. 1. Kredit Kredit tercapai sebesar 99,12 dari target sebesar Rp63,70 triliun, realisasi sebesar Rp63,14 triliun. Adapun TINJAUAN KEUANGAN finanCial RevieW Assets achieved at 109.20 from targetof IDR88.84 trillion, with realization at IDR97.01 trillion, the achievement was influenced by:

a. Fund Raising

Fund raised at 110.9 from the target of IDR75.65 trillion, realization at IDR83.37 trillion with the following detail. 1. Third Party Fund • Third Party Fund at 104.98 from target of IDR69.3 trillion, realization at IDR72.83 trillion with the achievement composition: a. Gyro achieved at 67.98 from target of IDR25.20 trillion, realization at IDR17.13 trilion b. Deposits achieved at 113.69 from target of IDR14.80 trillion, realization at IDR16.83 trillion c. Time Deposit achieved at 132.35 from target of IDR29.37 trilion, realization at IDR38.87 trilion 4. Other Funds Other funds achievement at 167.59 from target of ID6.29 trilion, achieved at IDR10.54 trilion, with composition: a. Deposits from Other Bank, achieved at 361.08 from target of IDR1.49 trillion, realized at IDR5.37 trillion b. Issued Securities, achieved at 74.05 fom target of IDR3.12 trillion, realized at IDR2.31 trillion c. Repo, achieved at 178.04 from target of IDR1,5 trillion achieved at IDR2.6 trillion d. Loans received, achieved at 105.83 from target of IDR181 billion, realized at IDR191 billion.

b. Fund Utilization

Fund utilization achieved at 109.39 from target of IDR82.03 trillion, realized at IDR89.74 trillion, with the following detail. 1. Loan Loan achieved at 99.12 from target of IDR63.70 trillion, realized at IDR63.14 trilion. Realization of loan Laporan Tahunan 2016 266 Semakin Berkembang Bersama peluang Baru yang Membentang achievement per segment is as follows. • Focus on improvement of NPL in micro loan and Home Mortgage Loans KPR segment • Loan disbursement primarily in productive sector is being done prudently to maintain its realization quality • Consumer loan realization is still below target at 99.38 from target of IDR44.50 trillion achieved at IDR44.23 trillion. • Realization of KPR loan is still below target at 87 from target of IDR5.1 trillion achieved at IDR4.5 trillion • Commercial Loan achieved at 108.27 from target of IDR10.00 trillion achieved at IDRp10.83 trillion • Realization of BPRdanLKM loan achieved at 105.91 from target of IDR2.01 trillion achieved at IDR2.13 trillion • Micro, Small and Medium Scale business UMKM which is still below target at 69 from target of Rp2.0 trillion achieved at IDR1.3 trillion 2. Deposit in BI Deposit in BI achieved at 186.38 from target of IDR7.9 trillion, with realization at IDR14.8 trillion 3. Deposit in Other Bank Achievement of Deposit in other Bank at 145.01 from target of Rp1.1 trillion, with realization at IDR1.6 trilion 4. Securitiers Owned Achievement at 115.22 from target of IDR7.9 trillion with realization at Rp9.13 trillion 5. Participation Achievement at 77.21 from target of IDR1.35 trillion with realization at IDR1.04 trilion

c. Profit Before Tax

Profit before tax achieved at 122.22, from target of IDR1.7 trillion realized at IDR2.0 trillion 2017 PROJECTION The Company management has compiled a Bank Business Plan for 2017 taking into account current economic condition and economic projection in 2017 both from macro and micro aspect. The micro and micro assumption used are as follow. realisasi pencapaian kredit persegmen sebagai berikut. • Fokus kepada perbaikan NPL di segmen kredit mikro dan KPR • Pencairan kredit terutama sektor produktif dilakukan lebih prudent untuk menjaga kualitas realisasinya • Realisasi kredit Konsumer masih dibawah target yakni sebesar 99,38 dari target sebesar Rp44,50 triliun tercapai sebesar Rp44,23 triliun • Realisasi kredit KPR yang masih dibawah target yakni sebesar 87 dari target sebesar Rp5,1 triliun tercapai sebesar Rp4,5 triliun • Realisasi kredit Komersial tercapai sebesar 108,27 dari target sebesar Rp10,00 triliun tercapai sebesar Rp10,83 triliun • Realisasi kredit BPRdanLKM tercapai sebesar 105,91 dari target sebesar Rp2,01 triliun tercapai sebesar Rp2,13 triliun • Realisasi kredit UMKM yang masih dibawah target yakni sebesar 69 dari target sebesar Rp2,0 triliun tercapai sebesar Rp1,3 triliun 2. Penempatan Pada BI Penempatan pada BI tercapai sebesar 186,38 dari target sebesar Rp7,9 triliun, dengan realisasi sebesar Rp14,8 triliun 3. Penempatan Pada Bank Lain Pencapaian pada Bank Lain sebesar 145,01 dari target sebesar Rp1,1 triliun, dengan realisasi sebesar Rp1,6 triliun 4. Surat Berharga Yang Dimiliki Pencapaian sebesar 115,22 dari target sebesar Rp7,9 triliun dengan realisasi sebesar Rp9,13 triliun 5. Penyertaan Pencapaian sebesar 77,21 dari target sebesar Rp1,35 triliun dengan realisasi sebesar Rp1,04 triliun

c. Laba Sebelum Pajak

Laba sebelum pajak tercapai 122,22, dari target 1,7 triliun terealisasi sebesar Rp2,1 triliun PROYEKSI 2017 Manajemen Perseroan telah menyusun Rencana Bisnis Bank untuk tahun 2017 dengan mempertimbangkan kondisi ekonomi saat ini dan proyeksi perekonomian di tahun 2017, baik dari segi makro maupun mikro. Adapun asumsi mikro maupun makro yang digunakan ialah sebagai berikut. Tabel asumsi Proyeksi Keuangan Tahun 2017 Table of 2017 financial Projection assumption aset asset pertumbuhan aset 8 asset Growth Market Share 1,45 Market Share TINJAUAN KEUANGAN finanCial RevieW annual report 2016 267 Growing Together with new expanding opportunities TINJAUAN KEUANGAN finanCial RevieW Tabel asumsi Proyeksi Keuangan Tahun 2017 Table of 2017 financial Projection assumption Dana Pihak Ketiga Third fund Party pertumbuhan DpK 15 Third Fund party Growth Market Share 1,46 Market Share CaSa rasio 53 CaSa ratio petumbuhan Berdasarkan produk Growth by product Giro 18 Savings Tabungan 19 Savings Deposito 12 Deposit Kredit Yang Diberikan credit distribution pertumbuhan Kredit 12 Credit Growth Market Share 1,41 Market Share Pertumbuhan berdasarkan segmentasi Growth by segmented Kredit retail Konsumer 10,21 Consumer retail Credit Kredit Korporasi dan Komersial 14 Corporate dan Commercial Credit Kredit uMKM 29 uMKM Credit Kredit Bpr dan LKM 24 Bpr dan LKM Credit Kredit Kpr dan KKB 14 Kpr dan KKB Credit Komposisi berdasarkan jenis Penggunaan composition based on types of use Kredit Konsumsi 77 Consumption Credit Kredit produktif 23 productive Credit nPl nPl npL Gross 1,70 npL Gross likuiditas liquidity LDr 92 LDr catatan: Market Share aset dihitung dari proyeksi aset bank bjb tahun 2017 dibagi proyeksi aset perbankan nasional tahun 2017 Market Share dana Pihak ketiga dihitung dari proyeksi dana Pihak ketiga bank bjb tahun 2017 dibagi proyeksi dana Pihak ketiga perbankan nasional tahun 2017. Market Share kredit dihitung dari proyeksi kredit bank bjb tahun 2017 dibagi proyeksi kredit perbankan nasional tahun 2017. Notes: market share of asset is calculated from bjb bank asset projection in 2017 divided by national banking asset projection for 2017 market share of third Party fund is calculated from bjb bank 2017 third Party fund Projection divided by national banking third Party fund Projection for 2017 Loan market share is calculated from bank bjb 2017 loan projection divided by national banking loan projection for 2017. Berdasarkan asumsi mikro dan makro di atas, bank bjb menuyusun Rencana Bisnis Bank untuk tahun 2017 yang diuraikan sebagai berikut. Tabel Perbandingan realisasi 2016 Dengan rencana bisnis bank 2017 Table of comparison of 2016 realization against 2017 bank business Plan Uraian realisasi 2016 2016 realization Proyeksi 2017 2017 Projection Description Penghimpun Dana fund collection Dana pihak Ketiga: 77,059,500 73,029,838 Third party Fun Giro 22,591,100 - Savings Tabungan 18,326,000 - Savings Simpanan Berjangka 36,142,400 - Time Savings Dana Lainnya: 7,662,782 other Fund: Kewajiban Kepada Bank Lain 2,052,569 - Liabilities To other Banks Surat Berharga Yang diterbitkan 4,921,186 2,311,606 Securities Issued pinjaman yang Diterima 189,027 246,055 Loans received repo 500,000 2,670,589 repo Penyaluran Dana fund Distribution penempatan pada Bank Indonesia 7,096,744 5,516,363 placement with BI penempatan pada Bank Lain 1,275,169 261,797 placements with other banks Surat Berharga yang Dimiliki 9,958,073 9,206,598 Securities owned Based on the above macro and micro assumption, bjb bank compiled a Bank business Plan for 2017 was described below. Laporan Tahunan 2016 268 Semakin Berkembang Bersama peluang Baru yang Membentang Tabel Perbandingan realisasi 2016 Dengan rencana bisnis bank 2017 Table of comparison of 2016 realization against 2017 bank business Plan Uraian realisasi 2016 2016 realization Proyeksi 2017 2017 Projection Description Kredit yang Diberikan 71,197,327 62,754,600 Credit distribution penyertaan 1,478,380 30,681 participation ekuitas equity Modal Disetor 2,540,740 2,424,073 paid-up capital agio Saham 1,406,756 - paid in surplus Selisih penilaian Kembali aktiva tetap 1,558,378 1,592,653 Fixed assets revaluation Cadangan 3,032,786 - reserve Laba Tahun Lalu 1,462,480 7,712,880 profit last year Laba Setelah pajak 1,436,220 1,153,225 profit after tax Laba Sebelum pajak 1,818,000 1,463,908 profit before tax aset Tetap dan inventaris 4,805,426 2,740,397 fixed asset daninventory aset 98,750,000 102,318,457 asset rasio – rasio ratio Car 17.48 18.43 Car roe 19.24 21.81 roe roa 1.94 2.22 roa nIM 6.99 7.40 nIM LDr 92.39 86.70 LDr Bopo 83.40 82.70 Bopo npL-Gross 1.70 1.69 npL-Gross npL-Netto 0.58 0.75 npL-Netto Adapun uraian terkait target keuangan tahun 2017 ialah sebagai berikut.

a. Aset

Memperhatikan kondisi ekonomi makro yang cenderung naik-turun, serta berdasarkan proyeksi pertumbuhan ekonomi Indonesia yang akan mencapai kisaran 5.1 maka target pertumbuhan aset tahun 2017 diarahkan untuk dapat meningkatkan market share sebesar 1,45 pada tahun 2017 melalui pertumbuhan aset sebesar 8

b. Penghimpunan Dana Pihak Ketiga Dana Pihak ketiga bank bjb pada tahun 2015 sebesar

Rp62,7 triliun dengan rata–rata pertumbuhan DPK bank bjb selama tiga tahun terakhir sebesar 14,8 lebih tinggi dari rata–rata pertumbuhan DPK perbankan nasional sebesar 9,75. Target DPK pada tahun 2017 diarahkan untuk dapat meningkatkan DPK sebesar 15 dengan proyeksi market share sebesar 1,46.

c. Penyaluran Kredit Posisi kredit bank bjb pada tahun 2015 sebesar Rp55,29

triliun dengan rata-rata pertumbuhan kredit selama tiga tahun terakhir sebesar 16,22 masih di atas rata–rata kredit perbankan nasional pada periode yang sama sebesar 7,21, sedangkan realisasi kredit sampai dengan semester I tahun 2016 sebesar Rp60,13 triliun. Perlambatan kredit TINJAUAN KEUANGAN finanCial RevieW Description in relation to the financial target for 2017 are as follow.

a. Assets

Considering the condition of macro economic which tend to move up-and down, and based on Indonesia economic growth which will achieve around 5.1 , the target of asset growth in 2017 will be directed to increase market share at 1.45 in 2017 through assets growth at 8

b. Third Party Fund Raising Third Party Fund in bjb bank in 2015 was at Rp62.7 trillion

triliun with bjb bank average DPK growth in the last three years at 14.8 higher than national banking DPK growth average at 9.75. Target DPK in 2017 is directed to increae at 15 with market share projection at 1.46

c. Loan Provision

bjb bank loan provision in 2015 at IDR55.29 trillion with loan growth average for the last three years at 16.22 above national banking loan average for the same period at 7.21, while loan realization until 1st semester of 2016 at IDR60.3 trillion. Loan provision is slowing down during middle of the year in line with the the banking industry’s