Improve HR competence. Improve infrastructure, including electronic banking. Develop good Service Culture to support the development of consumer and micro businesses.

bank bjb •฀Laporan฀Tahunan฀2013฀Annual฀Report 47 Introduction Management Discussion Analysis on Company Performance Good Corporate Governance Corporate Social Responsibility Corporate Data Consolidated Financial Statements Di sisi tantangan non-bisnis, persaingan juga terjadi dalam pemenuhan฀ Sumber฀ Daya฀ Manusia฀ SDM฀ yang฀ berkualitas,฀ terutama untuk mendukung pengembangan jaringan kantor. Guna memenuhi kebutuhan tersebut, bank bjb melakukan perekrutan demi mendapatkan talenta terbaik. Sedangkan untuk meningkatkan kompetensi pegawai, program pendidikan dan pelatihan terus dilaksanakan secara berkesinambungan. Selain itu, bank bjb juga melakukan sejumlah langkah strategis dalam menghadapi kondisi 2013. Di antaranya:

1. Pengembangan struktur organisasi dan deskripsi jabatan serta penyempurnaan alur bisnis.

bank bjb telah melakukan pengembangan struktur organisasi dan deskripsi jabatan serta penyempurnaan alur bisnis untuk mendukung pertumbuhan perusahaan. Adanya pemisahan Divisi Hukum dengan Divisi Kepatuhan, Divisi Penyelamatan dan Penyelesaian Kredit, serta Unit Administrasi Kredit dan Bisnis Legal, diharapkan dapat dan meningkatkan prinsip kehati- hatian. Selain itu, perbaikan proses bisnis dilakukan dengan mengedepankan pelayanan dalam melakukan pemasaran.

2. Peningkatan kompetensi dan penetapan jenjang karir SDM.

Selain melakukan rekrutmen untuk memenuhi kebutuhan SDM฀ pada฀ jaringan฀ kantor,฀ peningkatan฀ kompetensi฀ juga฀ terus dilakukan melalui program pendidikan dan pelatihan yang berlangsung secara berkesinambungan. Disamping itu, penetapan jenjang karir career path฀SDM฀yang฀selama฀ini฀belum฀ dimiliki, telah dilakukan pada akhir tahun 2013. Dengan adanya jenjang karir ini diharapkan seluruh karyawan lebih bekerja keras dan memiliki pedoman tentang pengembangan karir masing- masing.

3. Peningkatan infrastruktur, termasuk electronic banking.

Guna mendukung daya saing produk dan layanan, Perseroan telah฀ melakukan฀ peningkatan฀ infrastrukturIT.฀ Hal฀ ini฀ terbukti฀ dengan menurunnya jumlah error system฀terhadap฀ATM฀maupun฀ jaringan. Selain itu, pengembangan IT dilakukan pula untuk mendukung pengembangan produk berbasis teknologi seperti SMS฀Banking,฀Internet฀Banking,฀maupun฀Kartu฀Kredit.฀ 4. Pengembangan Service Culture yang baik untuk mendukung pengembangan bisnis konsumer dan mikro. Sesuai dengan tema di tahun 2013-2014 yang termuat dalam roadmap, yaitu ‘Leading in Service As One of The Big Banks’, Perseroan telah melakukan peningkatan layanan dengan cara membangun budaya layanan di seluruh jajaran organisasi, mulai dari level terendah hingga top manajemen yang senantiasa dievaluasi dan dilakukan pengawasan oleh Divisi Change Management฀Ofice฀dan฀Divisi฀Jaringan฀dan฀Layanan. In terms of non-business challenges, competition also occurred in the fulfilment of human resources with quality, especially to support the development of office network. To fulfil this need, bank bjb conducted recruitment in order to obtain the best talents. As for improving the competency of personnel, education and training programs continued to be conducted continuously. In addition, bank bjb also performed a number of strategic steps to face the condition in 2013, among others: 1. Developing organizational structure and job description as well as improving the flow of business. bank bjb developed the organizational structure and job description as well as improved the flow of business to support the Company’s growth. Separation of the Compliance Division from the Legal Division, Credit Rescue Division from the Credit Settlement Division, and the Credit Administration Unit from the Business Legal Unit were expected to increase the precautionary principle. In addition, improvement of the business processes was performed by prioritizing services in marketing.

2. Improve HR competence.

In addition to conducting recruitment to fulfil the need of human resources in the office network, competence enhancement was continuously conducted through on-going training and education programs. Besides, career path career path that HR has not owned, has been carried out at the end of 2013. Given this career is expected that all employees work harder and have guidance on career development, respectively.

3. Improve infrastructure, including electronic banking.

In order to support the competitiveness of products and services, the bank has improved our IT infrastructure. This was evidenced by฀ the฀ declining฀ number฀ of฀ system฀ errors฀ on฀ the฀ ATMs฀ and฀ network. In addition, the improvement of IT was also conducted to support the development of technology-based products such as฀SMS฀Banking,฀Internet฀Banking,฀and฀Credit฀Cards.

4. Develop good Service Culture to support the development of consumer and micro businesses.

According to the theme of the years 2013-2014 included in the roadmap, namely ‘Leading in Service As One of The Big Banks’, bank bjb increased our services by establishing a service culture throughout the organization, starting from the lowest level to top management whom are always evaluated and supervised by the฀Change฀Management฀Ofice฀Division฀and฀the฀Network฀and฀ Services Division. bank bjb •฀Laporan฀Tahunan฀2013฀Annual฀Report 48 Kinerja Tetap Tumbuh Di tengah situasi ekonomi yang berat itu dan keterbatasan jumlah Direksi, kinerja bank bjb tetap tumbuh positif. Bahkan dalam beberapa hal, khususnya laba bersih berada di atas rata-rata kinerja perbankan secara umum. Sepanjang 2013, laba setelah pajak mencapai 15,34 dibandingkan tahun sebelumnya atau realisasinya mencapai 105,52 dari target yang dicanangkan. Pencapaian ini jauh lebih tinggi dibandingkan rata-rata kinerja perbankan nasional yang sekitar 15. Dari sisi aset juga mengalami perkembangan menjadi Rp 70,96 triliun, kendati di sisi lain bank bjb memilih strategi untuk menjaga biaya dana cost of fund yang rendah, penghimpunan deposito mengalami penurunan. Walaupun begitu, jumlah tabungan yang berhasil dihimpun bank bjb tetap tumbuh positif, yaitu sebesar 34,92 YoY atau 113,85 dari target yang sudah ditetapkan. Selain hal tersebut diatas giro yang dihimpun juga mengalami kenaikan 12,86 YoY atau 136 dari target. Hal ini menunjukkan bahwa tingkat kepercayaan nasabah terhadap bank bjb semakin tinggi. Nasabah ritel saat ini porsi simpanannya masih 85,13 dari komposisi total nasabah bank bjb. Sedangkan dari sisi kredit, pertumbuhannya mencapai 28,1 YoY. Kinerja ini bahkan lebih tinggi dibandingkan rata-rata pertumbuhan perbankan nasional yang hanya sebesar 21,80. Salah satu faktor yang sangat berpengaruh adalah kenaikan kredit konsumer mencapai 27,5YoY. Begitu pun dengan rasio kecukupan modal CAR bank bjb, yang masih berada jauh di atas ketentuan regulator. Hingga akhir 2013, posisinya sebesar 16,58 atau 0,7 di atas target yang dicanangkan. Sedangkan tingkat pengembalian modal yang dihasilkan oleh Perseroan ROE pada periode tersebut mencapai 26,7. Realisasi ini lebih tinggi dibandingkan target dan realisasi tahun sebelumnya. Untuk฀ pendapatan฀ bunga฀ bersih฀ NIM,฀ bank฀ bjb berhasil membukukannya sebesar 8, di atas target yang telah ditetapkan. Bahkan dibandingkan tahun sebelumnya, posisi 2013 masih lebih tinggi. Tahun 2013 rasio CASA bank bjb mencapai 60,10 melampaui target 2013 yang sebesar 37. Growing Performance In the midst of the heavy situation, the performance of the Company continued to grow positively, in some cases even above the average performance of banks in general. Throughout 2013, profit after tax reached 15.34 or the realization reached 105.52 of the target. This achievement was much higher than the average performance of national banks which was approximately 15. Assets also increased and became Rp 70.96 trillion, although on the other hand, third-party funds decreased as a consequence of bank bjb strategy to maintain lower cost of fund. Nevertheless, the number of savings account bank bjb collected remained to grow positively, namely 34.92 YoY or 115.85 of the target. In addition, demand deposits collected also increased 12.86 YoY or 136 of the target. This suggests that the level of customer trust towards bank bjb became higher, especially retail customers with composition 85.13 of the total customers of the Bank. In terms of credit, the growth was 28.1 YoY. This performance was even higher than the average growth of national banks of 21.80. One of the most influential factors was the increase in consumer loans which reached 27.5 YoY. Similarly with the capital adequacy ratio CAR of the Company which remained to be above the number required by regulatory provisions. Until the end of 2013, CAR of the Company was 16.58 or 0.7 above the target. Meanwhile฀the฀rate฀of฀return฀generated฀by฀the฀Company฀ROE฀in฀ the period reached 26.7. This realization was higher than the target and the realization of the previous year. For฀ net฀ interest฀ income฀ NIM,฀ the฀ Company฀ managed฀ to฀ account฀ NIM฀of฀8,฀which฀was฀above฀the฀target.฀Compared฀to฀the฀previous฀ year,฀the฀NIM฀in฀2013฀was฀higher.฀CASA฀ratio฀of฀the฀Bank฀in฀2013฀ reached 60.10 which exceeded the 37. Kriteria ARA No. III.2.1 REPORT FROM THE PRESIDENT DIRECTOR LAPORAN DIREKTUR UTAMA bank bjb •฀Laporan฀Tahunan฀2013฀Annual฀Report 49 Introduction Management Discussion Analysis on Company Performance Good Corporate Governance Corporate Social Responsibility Corporate Data Consolidated Financial Statements Sumber Daya Manusia Sumber daya manusia merupakan salah satu kunci mencapai kesuksesan bank bjb. Karena itu, dengan terus tumbuhnya kinerja dan peningkatan layanan terhadap nasabah, Perseroan selalu berupaya meningkatkan kapabilitas bagi seluruh karyawan. Selain฀ itu,฀ demi฀ mendapatkan฀ SDM฀ berkualitas฀ dan฀ profesional฀ seiring dengan kebutuhan yang terus meningkat, bank bjb secara terencana melakukan rekrutmen. Sistem perekrutan dilakukan dengan dua pendekatan, yaitu fresh graduate dan individual hire. Hal ini dilakukan demi mengimbangi pesatnya pertumbuhan bank bjb. Hingga 2013, total karyawan bank bjb, baik yang sudah berstatus karyawan tetap maupun belum, jumlahnya mencapai 6.395 atau tumbuh 31 dibanding tahun sebelumnya. Bagi karyawan yang sudah menjadi bagian dari bank bjb, perusahaan menyiapkan pengembangan kompetensi agar tercipta sumber daya manusia yang andal demi menjawab tantangan. Untuk itu, secara berkala telah dilakukan assessment untuk mengkaji kesesuaian antara kompetensi yang dibutuhkan dengan kinerja yang ditampilkan. Sepanjang tahun 2013, assessment sudah dilakukan sebanyak tiga kali untuk level officer, assistant, dan Officer Development Program ODP. Jumlah karyawan yang terlibat mencapai 547 orang. Penghargaan Sepanjang tahun 2013, bank bjb telah menerima sejumlah perhargaan, yang merupakan apresiasi para pemangku kepentingan atas kinerja bank bjb. Adapun penghargaan tersebut, yakni: •฀ Indonesian฀Banking฀Awards,฀“Best฀Performance฀Banking฀2013”฀ kategori฀Bank฀BUKU฀3฀oleh฀Tempo฀Media฀Grup. •฀ Penghargaan฀ “Pelaporan฀ Gratiikasi฀ Terbanyak฀ tahun฀ 2013”,฀ diberikan oleh Komisi Pemberantasan Korupsi KPK tahun 2013. •฀ Piagam฀ Penghargaan฀ “Pelaporan฀ LHKPN฀ tahun฀ 2013”฀ untuk฀ kategori฀BUMD฀dari฀Komisi฀Pemberantasan฀Korupsi฀KPK. •฀ “Call฀Center฀Award฀2013฀for฀Service฀Excellence”฀untuk฀bjb call dari Center For Customer Satisfaction Loyalty. •฀ “Acquirer฀Bank฀With฀The฀highest฀Transaction฀Volume฀Award฀For฀ Regional Bank Category in 2012” dari PT Rintis Sejahtera. •฀ Infobank฀Platinum฀Trophy฀2013฀atas฀Kinerja฀Keuangan฀“Sangat฀ Bagus” 2003-2012 oleh Infobank. •฀ “Regional฀ Strategic฀ Partner฀ Awards฀ 2013”฀ oleh฀ Jamsostek฀ Jabar. •฀ “Bandung฀ Service฀ Excellence฀ Awards฀ 2013”฀ kategori฀ Bank฀ Konvensional฀dengan฀aset฀฀Rp150฀T฀oleh฀Markplus฀Insight. Human Resources Human resource is one of the key to success of bank bjb . Therefore, with continuous performance growth and improvement of services to customers, the Company always strives to improve the capabilities of all employees. In addition, in order to obtain human resources with quality and professional human resources according to the growing needs, bank bjb conducts planned recruitment. The system of recruitment is conducted with two approaches, namely hire fresh graduates and individual hire. This is conducted in order to compensate for the rapid growth of bank bjb. Until 2013, the total employees of bank bjb, both of which permanent and non-permanent employees, reached the number 6,395, growing 31 over the previous year. For employees who have become part of bank bjb, company prepared competence development in order to create reliable human resources to address challenges. Therefore, periodic assessments are conducted to assess the compatibility between the competencies required and the performance shown. Throughout the year 2013, three assessments were conducted within the levels of officer, assistant, and Officer Development Program ODP. The number of employees involved reached 547 people. Awards Throughout the year 2013, the bank bjb has received a number of awards, the appreciation from all stakeholders upon bank bjb performance. The awards include: •฀ Indonesian฀Banking฀Awards,฀“Best฀Performance฀Banking฀2013”฀ with฀the฀category฀Bank฀BUKU฀3฀from฀Tempo฀Media฀Grup •฀ The฀ “Reporting฀ Gratiication฀ Most฀ in฀ 2013”,฀ awarded฀ by฀ the฀ Corruption Eradication Commission KPK in 2013. •฀ The฀ award฀ “Pelaporan฀ LHKPN฀ tahun฀ 2013”฀ for฀ the฀ category฀ regionally-owned enterprises from the Corruption Eradication Commission KPK. •฀ “Call฀ Centre฀ Award฀ 2013฀ for฀ Service฀ Excellence”฀ for฀ bjb call from the Centre for Customer Satisfaction Loyalty. •฀ “Acquirer฀Bank฀With฀The฀highest฀Transaction฀Volume฀Award฀for฀ Regional Bank Category in 2012” from PT Rintis Sejahtera. •฀ Infobank฀Platinum฀Trophy฀2013฀upon฀the฀inancial฀performance฀ of “Very Good” 2003-2012 from Infobank •฀ “Regional฀ Strategic฀ Partner฀ Awards฀ 2013”฀ from฀ Jamsostek฀ Jabar. •฀ “Bandung฀Service฀Excellence฀Awards฀2013”฀with฀the฀category฀ Conventional฀Bank฀with฀asset฀฀Rp150฀T฀from฀Markplus฀Insight. bank bjb •฀Laporan฀Tahunan฀2013฀Annual฀Report 50 Tanggung Jawab Sosial Perusahaan Pada tahun 2013, bersamaan dengan usia bank bjb yang 52 tahun, fokus kegiatan tanggung jawab sosial perusahaan atau Corporate Social Responsibility CSR Perseroan pada bidang kesehatan. Hal ini dapat dilihat dari penyaluran program CSR dengan total dana sebesar Rp21 miliar yang disalurkan pada sektor tersebut. Dana tersebut digunakan, di antaranya untuk kegiatan penyediaan, peningkatan, dan perbaikan sarana serta prasarana kesehatan maupun layanan kesehatan. Selain itu, juga peningkatan peran serta masyarakat dalam bidang kesehatan. Realisasi programnya, antara lain Pelayanan Obstetri Neonatal Emergency Dasar PONED, pengadaan sarana air bersih dan pembangunan฀ MCK,฀ serta฀ pengadaan฀ unit฀ mobil฀ ambulans฀ untuk฀ PMI฀ dan฀ ramah฀ sakit.฀ Terhadap฀ 64฀ Puskesmas฀ yang฀ tersebar฀ di฀ sejumlah wilayah Indonesia, Perseroan juga memberikan bantuan berupa alat-alat kesehatan, renovasi bangunan, serta pemeriksaan dan perbaikan gizi anak. Prospek 2014 Memasuki฀tahun฀2014,฀industri฀perbankan฀masih฀akan฀menghadapi฀ sejumlah tantangan yang cukup besar. Perlambanan ekonomi global yang berpotensi memberikan tekanan terhadap perekonomian nasional, masih membayangi kinerja industri keuangan, termasuk perbankan. Bank Indonesia BI memperkirakan, pertumbuhan kredit perbankan tahun 2014 hanya di kisaran 15,3-16,6. Angka ini jauh di bawah pertumbuhan kredit tahun 2013 di kisaran 20. Selain kredit melambat, bank juga menghadapi dua tantangan besar pada tahun depan. Pertama, likuiditas yang semakin ketat karena dialihkannya dana nasabah institusi ke instrumen surat utang negara SUN demi mendongkrak yield. Akibatnya, kondisi likuiditas semakin rendah dan persaingan memperebutkan dana pihak ketiga DPK pun makin ketat. Bank akan semakin berlomba menaikkan suku bunga deposito dalam menggaet dana nasabah. Tantangan kedua yang tak kalah berat adalah risiko kenaikan kredit bermasalah NPL akibat kenaikan suku bunga kredit dan penurunan daya฀ beli฀ masyarakat.฀ Menurut฀ perkiraan฀ Bank฀ Indonesia,฀ NPL฀ perbankan tahun depan bisa mencapai 2,8-3,1. Menghadapi฀ sejumlah฀ tantangan฀ tersebut,฀ Perseroan฀ akan฀ melakukan beberapa tindakan antisipatif yang telah tertuang dalam rencana bisnis. Salah satu strategi dalam mendukung likuiditas yang telah dilakukan, yaitu keikutsertaan bank bjb dalam program mini Master฀ Repurchase฀ Agreement฀ MRA฀ yang฀ diinisiasi฀ oleh฀ Bank฀ Indonesia dan melibatkan delapan bank. Corporate Social Responsibility In 2013, in conjunction with the 52nd year of bank bjb, the corporate social responsibility CSR of the Company focused on the field of health. This was reflected by the distribution Rp21 billion of total fund disbursed in the sector. The fund was used including for the procurement, improvement and repair of health and health services facilities and infrastructure. In addition, community involvement in the field of health was improved. Realization of the programs includes Basic Obstetric Neonatal Emergency Care, provision of clean water and sanitation, and procurement฀of฀ambulance฀units฀to฀PMI฀and฀hospitals.฀The฀Company฀ also donated medical equipment, renovated buildings, as well as examine and enhance child nutrition in 64 local health centres throughout Indonesia. Prospect in 2014 Entering 2014, the banking industry will continue to face significant challenges. The global economic slowdown which could potentially put pressure on the national economy, still overshadow the performance of the financial industry, including banks. Bank Indonesia BI estimates the growth of bank credit in 2014 will only be in the range of 15.316.6. This figure is far below the estimated credit growth in 2013 which was in the range of 20. In addition to the slowing credit, the Bank also faces two major challenges next year, first tighter liquidity due to the transfer of funds of the institutional customers into government securities instruments in order to boost yields. As a result, liquidity becomes lower and competition for third -party funding TPF becomes even more rigorous. Banks will increasingly compete to raise interest rates of time deposits in collecting customer funds. The second challenge which is no less severe is the increase in the risk of non-performing loans NPL due to the higher lending rates and the decrease in purchasing power. According to the Bank Indonesia’s estimation, NPLs of the banking sector could reach 2.8 -3.1 next year. Facing these challenges, the Company will conduct several anticipatory actions that as stated in the business plan. One of the strategies to฀support฀liquidity฀is฀the฀bank’s฀participation฀in฀the฀program฀Mini฀ Master฀Repurchase฀Agreement฀MRA฀which฀was฀initiated฀by฀Bank฀ Indonesia and involved eight banks. Kriteria ARA No. III.1.2 REPORT FROM THE PRESIDENT DIRECTOR LAPORAN DIREKTUR UTAMA bank bjb •฀Laporan฀Tahunan฀2013฀Annual฀Report 51 Introduction Management Discussion Analysis on Company Performance Good Corporate Governance Corporate Social Responsibility Corporate Data Consolidated Financial Statements Proyek tersebut diharapkan memicu peningkatan transaksi repo antarbank, sehingga likuiditas bank menjadi lebih longgar. Strategi lain yang akan dilakukan dalam mendukung likuiditas, yaitu penerbitan obligasi. Sedangkan untuk mengantisipasi risiko kredit yang semakin meningkat, terutama di sektor komersial dan korporasi, Perseroan akan lebih meningkatkan prinsip kehati-hatian prudential banking dalam penyaluran kredit. Untuk hal ini, Perseroan akan lebih selektif dan secara berkesinambungan terus memperbaiki proses bisnis di internal. Untuk aksi korporasi, Perseroan akan mengajukan kembali kepada Otoritas Jasa Keuangan OJK, mengenai rencana penyertaan modal kepada฀PT฀Asuransi฀Staco฀Mandiri.฀Pada฀tahun฀2013฀sudah฀diajukan฀ kepada Bank Indonesia, namun masih ada persyaratan yang harus dipenuhi. Pelaksanaan Tata Kelola Perusahaan Sepanjang tahun 2013, bank bjb terus melanjutkan dan berupaya menerapkan praktik terbaik dalam tata kelola perusahaan atau Good Corporate Governance GCG. Bagi bank bjb, hal ini sangat penting dalam rangka mendukung pencapaian target pertumbuhan yang sudah ditetapkan. Perseroan juga selalu menerapkan prinsip-prinsip GCG melalui Unit Pengendalian Gratifikasi dan memperoleh penghargaan KPK, pelaporan gratifikasi tahun 2013. Bagian dari penerapan GCG yang penting, di antaranya terkait dengan Divisi Kepatuhan sebagai upaya memitigasi risiko. Karena itulah, upaya yang dilakukan oleh Satuan Kerja Kepatuhan bersifat ex ante, sehingga memperkecil potensi risiko kegiatan usaha bank bjb yang mungkin terjadi. Mengingat฀ pentingnya฀ fungsi฀ kepatuhan฀ sesuai฀ regulasi฀ yang฀ dikeluarkan Bank Indonesia sebagai regulator, bank bjb sejak tahun 2013 telah meningkatkan peran fungsi Satuan Kerja Kepatuhan secara organisasi. Yakni, dengan memisahkannya dari Satuan Kerja Hukum agar pengelolaan risiko kepatuhan terus meningkat sejalan dengan penerapan manajemen risiko yang telah berjalan secara keseluruhan. Hal ini dilakukan sejalan dengan semangat yang terkandung dalam asas GCG, yaitu terkait dengan responsibilitas yang mengandung unsur kepatuhan terhadap aturan. Selain itu, juga demi meningkatkan asas akuntabilitas, yakni dalam rangka pengelolaan bank bjb yang bertanggung jawab. The project is expected to encourage the increase of interbank repo transactions, thus the Bank’s liquidity becomes looser. Another strategy that will be conducted to support liquidity is the issuance of bonds. Meanwhile,฀to฀anticipate฀the฀increase฀of฀credit฀risk,฀particularly฀in฀the฀ commercial and corporate sector, the Company will further enhance the principle of prudence prudential banking in lending. To that end, the Company will be more selective and continuously improve internal business processes. In terms of corporate actions, the Company will file back to the Financial Services Authority FSA, the plan for capital investment in PT฀Asuransi฀Staco฀Mandiri.฀The฀plan฀for฀this฀capital฀investment฀has฀ been submitted to Bank Indonesia in 2013, however there are several requirements to be met. Implementation of Corporate Governance Throughout the year 2013, and bank bjb continued the efforts to implement best practices in corporate governance or Good Corporate Governance GCG. For bank bjb, GCG is very important to support the achievement of growth targets. The Company also always apply the principles of Good Corporate Governance through Gratification Control Unit and was awarded the Commission, reporting gratuities in 2013. Compliance Division as the effort to mitigate risks becomes an important in the implementation of GCG. Therefore, the efforts conducted by the Compliance Division are ex ante, thus minimizing the potential risks of bank bjb business activities that may occur. Given the importance of the function of compliance according to the regulations issued by Bank Indonesia as regulator, since 2013 the bank bjb has increased the role of the Compliance Division in the organization, namely by separating it from the Legal Division so that compliance risk management continues to improve in line with the implementation of risk management as a whole. This was conducted in line with the spirit embodied in the principle of GCG which is related to the responsibilities that contain the elements of compliance towards the rules, also to enhance the principle of accountability in order to manage bank bjb responsibly. Kriteria ARA No. III.2.3 bank bjb •฀Laporan฀Tahunan฀2013฀Annual฀Report 52 Direktur Konsumer Managing฀Director฀–฀Consumer Arie Yulianto Direktur Utama President Director Bien Subiantoro Direktur Kepatuhan dan฀Manajemen฀Risiko Managing฀Director฀–฀Compliance฀ and฀Risk฀Management Zaenal Aripin Direktur Operasi Managing฀Director฀–฀Operation Djamal Muslim REPORT FROM THE PRESIDENT DIRECTOR LAPORAN DIREKTUR UTAMA bank bjb •฀Laporan฀Tahunan฀2013฀Annual฀Report 53 Introduction Management Discussion Analysis on Company Performance Good Corporate Governance Corporate Social Responsibility Corporate Data Consolidated Financial Statements Apresiasi Atas nama segenap Direksi, kami mengucapkan terima kasih kepada para pemegang saham dan pada pemangku kepentingan yang selama ini senantiasa memberikan kepercayaan dan dukungan kepada bank bjb. Kepada seluruh karyawan, kami juga menyampaikan penghargaan setinggi-tingginya atas dedikasi yang telah diberikan. Dengan kerja sama yang baik, kami yakin bank bjb akan mampu menghadapi tantangan serta meraih visi dan misi yang sudah dicanangkan, terutama menjadikan bjb sebagai salah satu bank papan atas di Indonesia. Atas nama Direksi On behalf of the Board of Directors Bien Subiantoro Direktur Utama President Director Appreciation On behalf of the entire Board of Directors, we express our gratitude to our shareholders and stakeholders whom have always given their trust and support to the Company. To all employees, we also express our highest appreciation for their dedication. With good cooperation, we are confident that bank bjb will be able to face the challenges and achieve the vision and mission proclaimed, especially making bjb as one of the leading banks Indonesia. bank bjb •฀Laporan฀Tahunan฀2013฀Annual฀Report 54 TINJAUAN RENCANA DAN STRATEGI PLAn฀AnD฀STRATegy฀Review Pada tahun 2013, kondisi perekonomian global masih diliputi suasana ketidakpastian. Negara-negara maju, terutama Amerika dan Eropa masih berjuang untuk pulih dari imbas krisis yang terjadi sebelumnya. Di tengah situasi itu, pertumbuhan ekonomi negara-negara Emerging Market seperti China dan India juga mengalami perlambanan. Namun, Indonesia masih yakin perekonomian nasional akan tetap tumbuh positif, yaitu di kisaran 6,3-6,7. Sumber pertumbuhan itu diperkirakan berasal dari dua hal. Pertama, peningkatan konsumsi rumah tangga. Bagi Perseroan, hal ini akan mendorong kredit konsumtif, terutama kredit KGB masih dapat dijadikan champion product kredit. Kedua, dari peningkatan investasi asing, peran investasi yang tetap stabil dan bahkan cenderung meningkat diharapkan dapat menjadi penyeimbang terhadap ekspor yang cenderung mengalami penurunan. Pertumbuhan investasi tahun 2013 diperkirakan sama dengan perkiraan di tahun 2012, yaitu di kisaran 10-10,4. Untuk sektor perbankan termasuk bank bjb diharapkan dapat menciptakan pertumbuhan kredit baik untuk penggunaan investasi ataupun modal kerja khususnya di sektor riil. Bersamaan dengan itu, pemerintah menetapkan target inflasi sebesar 4,9, turun dibandingkan dengan target inflasi tahun 2012 yang 5,3. Dengan tingkat inflasi yang stabil, diharapkan tingkat SBI rate In 2013, global economic condition was still exposed to uncertainty. Developed countries, especially the U.S. and Europe were still struggling to recover from the impact of the crisis earlier. In the midst of this situation, the economic growth of emerging market countries such as China and India were also experiencing slowdown. However, Indonesia still believed the national economy will continue to grow positively, namely within the range of 6.3-6.7. The growth was estimated to have come from two things, first the increase in household consumption. For bank bjb the increase in household consumption will boost consumer credit, especially the KGB credit which was still considered to be the ‘champion’ of the credit products. The second source of growth was estimated to be the increase in foreign investment. Investment that remained stable and even tended to increase was expected to balance the decreasing export. The growth of investment growth in 2013 was estimated to be equal as the number predicted in 2012, namely in the range of 10 -10.4. For the banking sector, including bank bjb, banks were expected to create credit growth either for investment use or working capital particularly in the real sector. At the same time, the Government set an inflation target of 4.9, lower than the inflation target in 2012 which was 5.3. With stable inflation rate, BI rate was expected to decrease or remain bank bjb •฀Laporan฀Tahunan฀2013฀Annual฀Report 55 Introduction Management Discussion Analysis on Company Performance Good Corporate Governance Corporate Social Responsibility Corporate Data Consolidated Financial Statements bisa turun atau tetap terjaga di 5,75, lebih rendah dibandingkan tahun 2012 yang sebesar 6,5. Hal ini berpengaruh terhadap penetapan tingkat suku bunga yang berlaku di bank bjb, baik kredit maupun dana pihak ketiga. Sedangkan untuk nilai tukar rupiah terhadap dolar AS, Bank Indonesia memperkirakan ada di posisi Rp 9.200-9.400, lebih tinggi dibandingkan tahun sebelumnya. Sementara tingkat pertumbuhan ekspor dan impor diasumsikan terjadi penurunan dibandingkan tahun 2012. Iklim Usaha Sepanjang tahun 2013, perekonomian Indonesia mengalami tekanan eksternal akibat krisis perekonomian dunia. Namun demikian, fundamental perekonomian Indonesia tetap kokoh yang ditopang oleh stabilnya konsumsi masyarakat, membaiknya kinerja investasi, dan kinerja sektoral. Lapangan Usaha 2013 Business Sector Pertanian, Peternakan 3,7 – 4,1 Agriculture, husbandry Pertambangan dan Penggalian 2,8 – 3,2 Mining฀and฀Extraction Industri Pengolahan 6,5 – 6,9 Processing Industry Listrik, Gas, dan Air Bersih 6,6 – 7,0 Electricity, Gas, and Water Konstruksi 7,5 – 7,9 Construction Perdagangan, Hotel, Restoran 8,9 – 9,3 Trading, Hotel, Restaurant Pengangkutan dan Komunikasi 12,1 – 12,5 Transportation and Communication Keuangan, Real Estat Jasa Perusahaan 6,1 – 6,5 Financial, Real Estate Business Services Jasa-Jasa 6,0 – 6,4 Services Produk Domestik Bruto 6,8 – 7,2 Gross Domestic Product at the level of 5.75, lower than the 6.5 in 2012. This affected the determination of bank bjb’s interest rates, both in loans and deposits. Furthermore, Bank Indonesia estimated the value of Rupiah against the U.S. Dollar to be in the range of Rp 9200-9400, higher than the previous฀year.฀Meanwhile฀the฀level฀of฀export฀and฀import฀growth฀was฀ assumed to decline compared to the year 2012. Business Climate Throughout the year 2013, the Indonesian economy experienced external pressure due to the crisis of the world economy. However, Indonesia’s economic fundamentals remain solid, supported by the stable private consumption, the improving investment performance, and improving sectorial performance. bank bjb •฀Laporan฀Tahunan฀2013฀Annual฀Report 56 Dari data tersebut dapat dilihat bahwa jasa pengangkutan dan komunikasi memiliki perkiraan pertumbuhan terbesar. Hal itu didukung oleh besarnya jumlah penduduk Indonesia yang membutuhkan jasa pengangkutan. Selain itu, minat masyarakat terhadap pemenuhan kebutuhan komunikasi juga makin tinggi, sehingga dua bidang jasa tersebut masih memiliki trend positif. Sektor lain yang menjadi prioritas pengembangan adalah perdagangan, hotel dan restoran. Perkiraan pertumbuhannya pada tahun 2013 sebesar 8,9-9,3. Pertumbuhan sektor ini terutama didukung oleh pengembangan industri pariwisata, ritel, dan industri- industri lain yang utamanya terkait dengan pemenuhan konsumsi domestik dan kegiatan impor. Berdasarkan data di atas, maka ekspansi kredit produktif bank bjb yang dimotori oleh kredit mikro masih memiliki peluang besar dengan pangsa pasar yang luas. Landasan Rencana Dan Strategi Visi Menjadi฀10฀Bank฀Terbesar฀dan฀Berkinerja฀Baik฀di฀฀Indonesia฀ Misi 1. Penggerak dan pendorong laju perekonomian daerah 2.฀฀ Melaksanakan฀penyimpanan฀uang฀daerah฀ 3. Salah satu sumber pendapatan asli daerah Perencanaan Korporasi Dalam rangka memberikan arah yang jelas dalam pencapaian visi, maka perlu diterapkan perencanaan korporat atau corporate plan dan strategi yang mengarahkan pengembangan bisnis Perseroan. Untuk itu, manajemen telah menetapkan arah pencapaian dalam road map sebagai berikut: 2011-2012 2013-2014 2015 BUILDINGESTABLISHMENT NEW INFRASTRUCTURES LEADING SERVICE AS ONE OF THE BIG BANKS A NATIONAL BANK LEADING SERVICE AND PERFORMANCE STRATEGY STRATEGY STRATEGY Developing HR Competence, IT Infrastructure, and Organization for: •฀ Micro฀฀SME฀Financing •฀ Consumer฀฀Commercial฀ Banking •฀ Treasury฀฀International Matching the 10 Biggest Banks in areas: •฀ HR฀CompetenceIT •฀ Services •฀ bank฀bjb “Incorporated” Leading in Service and Performance National Bank PLAN AND STRATEGY REVIEW TINJAUAN RENCANA DAN STRATEGI From these data, it can be seen that transport and communication services were predicted to have the largest growth. This is supported by the large number of Indonesian population needing transportation services.฀Moreover,฀public฀interest฀in฀fulilling฀communication฀needs฀ was also higher, therefore the two services had positive trend. Another sector that became the priority of development was trade, hotels and restaurants. The estimated growth of this sector for 2013 was in the range of 8.9 -9.3. The growth of this sector was mainly supported by the development of the tourism industry, retail, and other industries mainly related to the fulfilment of domestic consumption and import activities. Based on the above data, bank bjb’s productive credit expansion was driven by the micro credit which remained to have great opportunity and large market share. Foundation of the Plans and Strategies Vision To become one of the 10 largest banks with good performance in Indonesia Mission 1. Propel and drive the region’s economy 2. As the place to store money of the region 3. Become one of the source of income for the region Corporate Planning In order to provide clear direction in the achievement of the vision, corporate planning and strategies that directs the business development of bank bjb are necessary to be applied. To that end, the฀Management฀has฀set฀the฀direction฀of฀achievement฀in฀the฀road฀ map as follows: bank bjb •฀Laporan฀Tahunan฀2013฀Annual฀Report 57 Introduction Management Discussion Analysis on Company Performance Good Corporate Governance Corporate Social Responsibility Corporate Data Consolidated Financial Statements Prioritas Bisnis 2013 Sebagai tahapan lanjutan dari pencapaian “next level”, bank bjb diarahkan untuk menjadi bank nasional yang tumbuh berkesinambungan dengan tingkat profitabilitas tinggi dan unggul dalam bidang pelayanan. Dengan demikian, bank bjb dapat tumbuh menjadi bank yang lebih besar, lebih kuat, dan lebih baik. Hal itu dapat tercermin dari aset yang senantiasa tumbuh hingga menjadi lebih besar, struktur permodalan yang kuat, dan kualitas pelayanan yang lebih baik. Oleh karena itu, prioritas rencana bisnis tahun 2013 selain meningkatkan kredit, terutama kredit konsumtif dan kredit mikro, juga฀ ditekankan฀ kepada฀ peningkatan฀ kompetensi฀ SDM฀ dan฀ teknologi informasi yang terintegrasi. Selain itu, menjadikan bank bjb incorporated dalam bidang syariah, asuransi, dan sekuritas. Dengan strategi tersebut, diharapkan bank bjb menjadi salah satu bank besar yang memiliki pelayanan unggul. Kebijakan Umum Direksi Tahunan KUDT Tahun 2013 ini merupakan dasar serta pedoman dalam menyusun Rencana Bisnis bank bjb tahun 2013 dan merupakan landasan pelaksanaan tugas seluruh jajaran organisasi baik di Kantor Pusat, Kantor Wilayah, dan Kantor Cabang. Berikut ini empat prioritas tersebut:

1. Sumber Daya Manusia